Binance ei enää osta FTX:ää

Tunnettu toimitusjohtaja, joka ajoi kryptoteollisuutta valtavirran rahoitukseen, näki mahtavan romahduksen.

30-vuotias yrittäjä nimeltä Sam Bankman Fried muutti kryptovaluuttapörssin FTX:n 32 miljardin dollarin liiketoiminnaksi kahden edellisen vuoden aikana. Hän sijoitti satoja miljoonia dollareita tukemaan horjuvia kryptovaluuttayhtiöitä. Ja hänestä tuli sekä toistuva ja arvostettu läsnäolo kongressin käytävillä että merkittävä poliittinen lahjoittaja Joseph R. Biden Jr.:n presidentinvaalikampanjalle.

Sitten muutamassa päivässä Mr. Bankman-Fried huomasi tarvitsevansa pelastuspakettia, lähinnä kilpailijan twiittien seurauksena, jotka kyseenalaistivat FTX:n yrityksen vakauden. Twiitit aloittivat lopulta kolmen päivän pankkikierroksen, joka maksoi arviolta 6 miljardia dollaria ja syöksyi FTX:n vaikeuksiin.

Changpeng Zhao, suuremman kryptovaluuttapörssin Binancen kilpailija ja toimitusjohtaja, suostui pelastamaan FTX:n. Mutta keskiviikkona Binance sanoi äkillisesti, että sopimus oli katkaistu, mikä lisäsi epäilyjä FTX:n tulevaisuudesta. Yhtiö totesi lausunnossaan, että sen johtajien päätöksiä tarkistettiin sääntelyyn liittyvien huolenaiheiden ja ongelmien vuoksi. "Yritys due diligence" tarjoamatta paljon lisäkontekstia.

Sopimuksen rikkoutuminen on ravistellut koko kryptovaluuttasektoria. Nuoret kryptovaluuttayhtiöt kohtaavat nyt eksistentiaalisen uhan, kun ne pyrkivät valloittamaan Wall Streetin, valtion viranomaiset ja jokapäiväiset kuluttajat luotettavuudellaan. Tämä johtuu FTX:n tulevaisuuteen liittyvistä epävarmuustekijöistä. Kun tieto FTX:n romahtamisesta levisi, kryptovaluuttamarkkinat kärsivät, kun Bitcoinin ja Etherin arvot ovat laskeneet yli 20 % tiistaista.

Summa, jonka asiakkaat pystyivät nostamaan, ratkaisee lopulta, kuinka suuri aukko FTX:n taseessa on, vaikka numeroihin perehtynyt henkilö, joka ei saanut puhua julkisesti, sanoi, että se voi olla jopa 8 miljardia dollaria.

Kirjeessä omille sijoittajilleen Keskiviikko-iltana Sequoia Capital, yksi FTX:n suurimmista tukijoista, ilmoitti, että se pitää nyt 213 miljoonan dollarin investointiaan arvottomana. Yhtiö sanoi, että FTX oli vaarassa mennä konkurssiin, vaikka se ei ollut varma "koko luonto ja tutkinto" riskistä.

Cornellin yliopiston taloustieteen professori Eswar Prasad totesi sen "Tämä tapaus korostaa koko kryptoarkkitehtuurin haavoittuvuutta." Jopa merkittävillä organisaatioilla, joilla on vahva taloudellinen maine, voi olla hauraat perustat, jotka antavat periksi heti ensimmäisellä vaaran merkillä.

Monet kryptovaluuttoja koskevista perustavanlaatuisista väärinkäsityksistä on jo kumottu tänä vuonna, ja FTX:n jyrkkä lasku osoittaa, ettei mikään liiketoiminta tällä roistovaluutolla, heikosti säännellyllä alalla ole vapautettu valtavasta volatiliteetista.

FTX:n toiminnan perusta oli Yhdysvalloissa edelleen kielletty vaarallinen kauppa, jossa sijoittajat lainaavat rahaa panostaakseen merkittäviä summia kryptovaluuttojen tulevasta arvosta. Mr. Bankman-Fried perusti kuitenkin vaatimattomamman amerikkalaisen tytäryhtiön, joka tarjosi varovaisempia kaupankäyntivaihtoehtoja ja pyysi amerikkalaisia ​​sääntelyviranomaisia ​​hyväksymään riskialttiimman strategian. Liiketoiminnan laajentuessa hänestä tuli antelias poliittinen lahjoittaja, joka antoi herra Bidenin vuoden 2020 kampanjalle yli 5 miljoonaa dollaria.

Binance perääntyi

Binance ilmoitti päätöksestään irtisanoa sopimus myöhään keskiviikkona epätavallisen loukkaavalla lausunnolla, jossa hän väitti "huonosti käsitelty asiakasvara" ja viranomaistutkimukset. Tutkimuksia ei voitu vahvistaa, eikä Binance toimittanut lisätietoja.

"Vähittäiskuluttajat kärsisivät aina, kun alan merkittävä toimija epäonnistuu", Binancen lausunnon mukaan. "Viime vuosien aikana olemme havainneet kryptovaluuttaekosysteemin vahvistuvan, ja uskomme, että aikanaan vapaat markkinat eliminoivat käyttäjien varoja väärinkäyttävät poikkeamat."

FTX kieltäytyi kommentoimasta Binancen sopimuksen vetäytymistä. Mutta Mr. Bankman-Fried lähetti sisäisen sähköpostin henkilökunnalle, jossa hän sanoi: "Työskentelen täällä niin nopeasti kuin pystyn seuraavien vaiheiden suhteen. Toivon, että voisin olla selkeämpi teidän kaikkien kanssa. Ymmärrän täysin, jos haluat lähteä, etkä vastusta sitä millään tavalla."Binance"ei ollut aiemmin kertonut meille tai kertonut epäilyksistään," hän jatkoi.

Toisin kuin jotkut muut tänä vuonna epäonnistuneet kryptovaluuttayritykset, FTX oli käytännössä yleinen nimi. Mr. Bankman-Fried osti Miami Heatin koripalloareenan nimeämisoikeudet sen jälkeen, kun hän juoksi mainoksen Super Bowlin aikana. Hänellä on noin miljoona seuraajaa Twitterissä, ja hänet profiloitiin lähes kaikissa suurimmissa uutisjulkaisuissa.

Kryptovaluuttakirjoittajan Laura Shinin keskiviikkona julkaiseman twiitin mukaan "Tuntuu kuin henkilö, jonka luulit Hermioneksi, osoittautui Voldemortiksi."

Ongelma puhkesi, kun huhut, joiden mukaan yksi Mr. Bankman-yrityksistä Fried's koki taloudellisia vaikeuksia, levisivät viikonlopun aikana. Mr. Zhao, joka tunnetaan myös verkossa nimellä CZ, toisti raportit Twitterissä, mikä aiheutti FTX:n vahingoittaneen pankkikierroksen.

Duke University Law Schoolissa opettavan kryptoasiantuntijan Lee Reinersin mukaan "CZ suoritti pihdiliikkeen. Hän sai meidät kaikki kiinni."

FTX:n pääomasijoittajat eivät tienneet Mr. Bankmanin kunnianhimoista Friedin, kun yritys romahti, eivätkä työntekijät saaneet ohjeita. Eri yritykset vetäytyivät. Amerikkalaisen kryptovaluuttapörssin talousjohtaja Alesia Haas totesi blogikirjoituksessaan, että "Coinbasessa ei voi käydä "pankissa".”Pidämme asiakkaiden varat suhteessa 1:1.

Jotkut kryptovaluuttamaailman osat reagoivat ensimmäisen kerran varovaisella innolla uutiseen, että Binance ostaa FTX:n. FTX:n henkilökunta oli lähdössä, väitti tilanteesta tietävä henkilö, ja Binancella oli vaikeuksia arvioida yrityksen taloudessa olevan aukon tarkkaa suuruutta. Tämän seurauksena ongelmia ilmaantui nopeasti.

Mr. Bankman-Friedin nousu alkoi vuonna 2017, kun perustettiin Alameda Research, kryptovaluuttakauppaa harjoittava yritys, joka tuotti omaisuuksia hyödyntämällä Bitcoin-markkinoiden arbitraasimahdollisuuksia. Hän hyödynsi tätä saavutusta perustamalla FTX:n, joka sijaitsi ensin Hongkongissa ennen muuttoaan Bahamalle viime vuonna.

Hän aloitti myös markkinointikampanjan. Bill Clinton ja entinen Britannian pääministeri Tony Blair esiintyivät molemmat lavalla kimaltelevassa konferenssissa, jonka Mr. Bankman-Fried piti Bahamalla huhtikuussa. Aiemmin Forbes ilmoitti hänen olevan 24 miljardin dollarin arvoinen, mikä teki hänestä toiseksi rikkaimman kryptoyrittäjän Mr. Zhaon jälkeen. Mr. Bankman-Fried lupasi jättää jonakin päivänä koko omaisuutensa hyväntekeväisyyteen.

Mr. Bankman-Friedia ylistettiin sankarina, kun kryptovaluuttamarkkinat putosivat toukokuussa. Hän myönsi 400 miljoonan dollarin luottorajan BlockFi:lle, kryptolainausyritykselle, ja lainasi 485 miljoonaa dollaria vaikeuksissa olevalle kryptovaluuttayhtiölle Voyager Digitalille. Tilanteesta tietävän henkilön mukaan FTX oli myös läsnä Washingtonissa ja kävi keskusteluja Securities and Exchange Commissionin kanssa rekisteröitymisestä viraston alaisuudessa olevaksi pörssiksi.

Kuitenkin Mr. Bankman-Fried alkoi kokea vastareaktiota alalla tänä syksynä. Hän sai kryptovaluuttojen kannattajilta kritiikkiä lainsäädännöllisten toimien hyväksymisestä, jotka heidän mielestään rikkoivat tekniikan filosofisia perusteita.

Sitten viime viikolla kryptovaluuttajulkaisu CoinDesk paljasti vuotaneen taseen, joka paljasti, että huomattava osa Alamedan varoista koostui FTT:stä, jonka FTX oli luonut helpottaakseen kauppaa alustallaan. Ilmoittaminen herätti huolta siitä, että FTX:n ja Alamedan arvon aleneminen voisi tehdä FTX:n ja Alamedan maksukyvyttömiksi, koska nämä kaksi yritystä ovat kietoutuneet toisiinsa.

Mr. Zhao, entinen FTX-sijoittaja, omisti edelleen huomattavan määrän FTT:tä, jonka Mr. Bankman-Fried oli antanut hänelle ostaakseen takaisin FTX-omistuksen. Lisäksi herra Zhao näytti menettävän kärsivällisyytensä Mr. Bankman-Friedin kanssa. Ilmeisenä viittauksena huomioon, jonka Binance on väitetysti joutunut SEC:n alaisuuteen, Mr. Bankman-Fried vitsaili Twitterissä lokakuussa, että Zhao ei saanut päästä Washingtoniin. Mitään ei ole tehty.

Zhao twiittasi viikonloppuna, että Binance myy FTT-osuutensa. Hän väitti vakaasti, ettei hän tehnyt "liike kilpailijaa vastaan.Hän kuitenkin vertasi FTT-merkkiä Lunaan, kryptovaluuttaan, joka putosi toukokuussa ja aiheutti suuremman katastrofin.

He jatkoi Twitterissä, "Emme auta ihmisiä, jotka lobbaavat muita alan toimijoita vastaan ​​heidän selkänsä takana."

Tulos tuntui heti. Mr. Bankman-Fried twiittasi sen "kilpailija käy meitä vastaan ​​väärillä huhuilla” kun asiakkaat kiirehtivät nostamaan rahaa.

Kahden neuvotteluihin perehtyneen henkilön mukaan Mr. Bankman-Fried soitti potentiaalisille sijoittajille samaan aikaan saadakseen rahaa. Eräs kaveri kuitenkin huomautti, että oli epäselvää, kuinka paljon hän tarvitsisi. Mutta oli selvää, että panokset olivat korkeat: Toisen mukaan Mr. Bankman-Fried sanoi, että FTX oli kriisissä.

Mr. Bankman-Fried ja Mr. Zhao pääsivät sopimukseen tiistaina. Hän kirjoitti: "BInance on toistuvasti osoittanut sitoutumisensa hajautetumpaan maailmantalouteen. Olemme erittäin osaavissa käsissä."

Hän esitti sisäisen anteeksipyynnön henkilökunnalle sopimuksen raukeamisen jälkeen. Hän lisäsi, "Olen todella pahoillani, että päädyimme tänne ja omalta osaltani. Se on täysin minun syytäni."

Washingtonissa on ollut kiinnostusta romahdusta kohtaan. SEC:n puheenjohtaja Gary Gensler viittasi siihen keskiviikkona yleisön edessä esitetyissä huomautuksissa. Ja Commodity Futures Trading Commission tutkii FTX:n romahtamista, asian tunteva henkilö sanoi. Tiedottaja sanoi, että virasto oli "tarkkaan seurantaan" tilanne.

Mr. Bankman-Friedin oli määrä pitää puhe Goldman Sachsin työntekijöille torstaina suunnitelmiin perehtyneen Goldmanin työntekijän mukaan, mutta ei ollut selvää, etenisikö tapahtuma. Keskiviikkoiltana FTX:n verkkosivuilla ilmoitettiin, että yritys ei käsittele nostoja. Alamedan verkkosivusto asetettiin yksityiseksi, eikä sitä voi enää tarkastella.

Mr. Bankman-Friedin kaatuminen armosta heijastui myös hänen omaisuutensa suuruuteen. Bloombergin varallisuusindeksin mukaan johtaja, jonka arvo on nyt 991.5 miljoonaa dollaria, ei ole enää miljardööri.

liittyvä

Dash 2 Trade – suuri potentiaalinen ennakkomyynti

• Aktiivinen ennakkomyynti Live Now – dash2trade.com
• Kryptosignaalien ekosysteemin alkuperäinen merkki
• KYC Verified & Audited