Silicon Valley Bank kohtaa taloudellisia ongelmia, kun osakkeet pysäytetään, myy 21 miljardin dollarin joukkovelkakirjasalkun 1.8 miljardin dollarin tappiolla

Silicon Valley Bank Faces Financial Woes as Stock Is Halted, Sells $21 Billion Bond Portfolio at a $1.8 Billion Loss

Markkinatarkkailijat keskustelevat 10. maaliskuuta 2023 Silicon Valley Bankin (SVB) kohtaamista ongelmista, sillä yrityksen osake putosi yli 60 % viimeisen 24 tunnin aikana. SVB joutui myymään 21 miljardin dollarin joukkovelkakirjasalkun 1.8 miljardin dollarin tappiolla. Toimitusjohtaja Greg Becker väittää, että rahoituslaitos "on hyvässä asemassa" ja "hyvin pääoma" tulevaisuudessa. SVB:n osake, SIVB, pysäytettiin perjantain premarket-istunnon aikana sen jälkeen, kun pankki ilmoitti julkaisevansa uutisia.

Kun SVB:n perusta tärisee, huolet kasvavat mahdollisen pelastuksen ja markkinoiden epävakauden vuoksi

Markkinastrategit ja sijoittajat ovat keskityttiin Silicon Valley Bankissa (SVB) ja Yhdysvaltojen rahoituslaitoksissa kokonaisuutena Seuraavat vapaaehtoinen selvitystila Silvergate Bankista. SVB:llä on edessään merkittäviä taloudellisia ongelmia yhtiön osakekannan jälkeen, SIVB, pudotti yli 60 % torstain kauppaistunnon aikana. SVB on tunnettu teknologia- ja riskipääomakaupoistaan, mutta pääomasijoitustoiminta on laskenut 30% pienempi viimeisen 12 kuukauden aikana. Nopeasti varoja käyttävien SVB-asiakkaiden ansiosta SVB:n kassavirta on paljon suurempi kuin pääomasijoittaminen.

Sitten SVB paljasti myyvänsä myytävissä olevan (AFS) joukkovelkakirjasalkkunsa 21 miljardilla dollarilla, ja pankki menetti yhteensä 1.8 miljardia dollaria myynnistä. "Ryhdymme näihin toimiin, koska odotamme asiakkailtamme jatkuvaa korkeampien korkojen, paineistettuja julkisia ja yksityisiä markkinoita ja kohonneita kassapolttotasoja", SVB:n toimitusjohtaja Greg Becker sanoi lausunnossaan. "Kun näemme pääomasijoitusten ja kassapolton välisen tasapainon palautuvan, meillä on hyvät mahdollisuudet nopeuttaa kasvua ja kannattavuutta."

Piilaakson pankki on pysäytetty.
Lasku 80 % kahdessa päivässä nyt 35. pic.twitter.com/lvZjMUHxzE
— TIC TOC TIC (@TicTocTick) Maaliskuussa 10, 2023

On sanottu, että SVB teki hirvittäviä sijoituspäätöksiä ennen koronnostoja, ja pankin 21 miljardin dollarin joukkovelkakirjasalkku ei tuottanut yli kassapolton, ja AFS-lainan arvo heikkeni merkittävästi. Koska SVB sijoitti valtion takaamiin velkatuotteisiin, kuten Yhdysvaltain valtion velkasitoumuksiin, Yhdysvaltain keskuspankin koronnosto saattoi pankin huonoon asemaan ja SVB-talletukset alkoivat hupenea nopeasti. Jotkut ihmiset Uskoa että jos SVB kaatuu, epäonnistuminen voi olla melkein yhtä suuri kuin Washington Mutual (Wamu) konkurssi.

Hyvää huomenta kaikille! Silicon Valley Bankin tilanne pahenee. Asiakkaat yrittävät vetää miljoonia dollareita, mutta eivät voi. Verkkopankki- ja mobiilipalvelut eivät näy joidenkin asiakkaiden käytettävissä.
Varasto laski 60 % ennen myyntiä.
Jos pankki kaatuu, se olisi toiseksi suurin… https://t.co/dCnew8tzAP pic.twitter.com/h7YcocnvZX
- Genevieve Roch-Decter, CFA (@GRDecter) Maaliskuussa 10, 2023

Bitmexin perustaja Arthur Hayes nauraen sanoi Liittovaltion keskuspankin puheenjohtaja Jerome Powell on saattanut rikkoa Yhdysvaltain pankkijärjestelmän. "JAYPOW on saattanut rikkoa [Yhdysvaltain] pankkijärjestelmän", Hayes kirjoitti. ”Vuonna 2008 kyseessä olivat pankkien huonot luottosalkut – eli subprime. Vuonna 2023 se oli pankkien pitkäaikaisten joukkolainojen salkkuja, kuten UST ja MBS??? Jos se laskee, muista maaliskuu 20, big down, pelastus, sitten big up! Kehoni on valmis." Miljardööri Bill Ackman kertoi hänen Twitter-seuraajilleen, että hallituksen tukipakettia SVB:lle tulisi harkita.

"[SVB:n] epäonnistuminen voi tuhota talouden pitkän aikavälin tärkeän moottorin, koska riskipääoman tukemat yritykset luottavat SVB:ltä lainoihin ja toimintavaroihinsa", Ackman kirjoitti. "Jos yksityinen pääoma ei pysty tarjoamaan ratkaisua, tulee harkita erittäin laimentavaa valtion ensisijaista pelastuspakettia. Sen jälkeen, mitä Feds teki [JPMorganille] sen jälkeen, kun se pelasti Bear Stearnsin, en näe toisen pankin puuttuvan auttamaan [SVB:tä].

Markkinointia edeltävän analyysin mukaan SIVB:n osakkeita, näyttää siltä, että pankin osakkeilla oli perjantaina erittäin epävakaa kaupankäyntipäivä ja oli lopulta pysähtyi. Jälkeen ennakkomyynti pysähtyy, pankki ilmoitti aikovansa julkaista uutisia lähiaikoina. SVB:n murheet muistuttavat markkinatoimijoita Lehmanin katastrofista ja äskettäiset kysymykset Credit Suisse ja Deutsche Bank olivat tekemisissä, kun arviot olivat vaikeita viime lokakuussa.

Juuri äskettäin S&P alensi SVB:n luokituksen juuri roskaluokituksen yläpuolelle. DA Davidsonin analyytikot antoivat yritykselle neutraalin luokituksen ja huomauttivat, että yritykset "eivät ole sopeutuneet hitaampaan varainhankintaympäristöön" ja Fed:stä johtuvaan kvantitatiiviseen tiukentumiseen (QT). CNBC:n David Faberin mukaan lähteet ovat kertoneet toimittajalle, että Silicon Valley Bank neuvottelee parhaillaan itsensä myymisestä.

Tunnisteet tässä tarinassa

Arthur Hayes, Pankkijärjestelmä, Bill Ackman, joukkovelkakirjasalkku, käteisen polttaminen, luotto suisse, DA Davidson, Deutsche Bank, Federal Reserve, varainhankintaympäristö, hallituksen pelastus, Greg Becker, korot, Sijoittajat, jerome powell, Lehmanin katastrofi, markkinaosapuolet, yksityinen pääoma, kannattavuus, Määrällinen kiristys, S & P:, osakkeet pysähtyvät, Piilaakson pankki, Silvergate Pankki, SIVB, kalusto, varaston pysähtyminen, svb, Teknologia, Yhdysvaltain valtion velkasitoumukset, Arvostukset, Venture Capital, haihtuvuus

Mitä arvelet tulevaisuuden pitävän Silicon Valley Bankia ja muita samankaltaisia haasteita kohtaavia yhdysvaltalaisia rahoituslaitoksia, ja mikä vaikutus niiden kamppailuilla voisi olla laajemmin talouteen ja teknologiateollisuuteen? Jaa ajatuksesi alla olevissa kommenteissa.

Jamie Redman

Jamie Redman on Bitcoin.com Newsin uutisjohtaja ja Floridassa asuva talousteknologiatoimittaja. Redman on ollut aktiivinen kryptovaluuttayhteisön jäsen vuodesta 2011. Hän on intohimoinen Bitcoiniin, avoimeen lähdekoodiin ja hajautettuihin sovelluksiin. Syyskuusta 2015 lähtien Redman on kirjoittanut yli 6,000 XNUMX artikkelia Bitcoin.com Newsille tänään ilmestyvistä häiritsevistä protokollista.