Miksi FedExin kaltaiset häiriötekijät luopuvat yksityisistä pilvistään

Yritysmaailma menee pilveen, ja se on hyvä ja huono asia pilviosakkeiden sijoittajille. Tätä kannattaa välttää.

Johtajat klo FedEx Corp. (FDX) ilmoitti tiistaina, että logistiikkajätti sulkee kaikki datakeskuksensa ja siirtyy kokonaan julkiseen pilveen. Siirtymä voi säästää 400 miljoonaa dollaria vuodessa.

Sijoittajien on aika myydä osakkeita Digitaalisen kiinteistön luottamus (DLR).

Yritykset ovat siirtyneet pilvipohjaiseen tietojenkäsittelyyn ja tietojen varastointiin yli vuosikymmenen ajan. Erona on nyt se, että suurimmat yritykset sulkevat omat datakeskuksensa tai muilta vuokraamansa tilan julkisen pilven hyväksi.

Tämä siirtymä on suuri voitto kaltaisille Amazon.com (AMZN), Microsoft (MSFT) ja Aakkoset (GOOGL). Kolmena suurimmana julkisen pilven toimijana näiden teknologiajättien on määrä voittaa suuria voittoja.

Pilvi on viime kädessä mittakaavassa, kustannusten virtaviivaistamisessa ja monoliittisten sovellusten poistamisessa.

Tämä oli FedExin tietopäällikön Robert Carterin viesti tiistaina. Carter kertoi analyytikoille vuosittain sijoittajapäivä että Memphisissä, Tenniläisessä osavaltiossa sijaitseva yritys on siirtymässä nopeasti nollakonsolirakenteeseen, jossa ei ole keskuskonetta. Siirtymä vähentää dramaattisesti laitteiston päivitysjaksoja, työvoimakustannuksia ja auttaa yritystä rakentamaan sovelluksia nopeammin.

Baxtel, datakeskuksen seurantayritys, muistiinpanot että FedExillä on tällä hetkellä yksi toimipiste Colorado Springsissä. Tämä keskus valmistui vuonna 2008, ja sitä laajennettiin 26,000 XNUMX neliöjalkaa kolme vuotta myöhemmin.

Morgan Stanleyn analyytikot väittävät, että nykyinen pilvi on ylirakennettu ja että tulot ovat kasvaneet pandemian vuoksi. FedExin kaltaiset yritykset alkoivat kuitenkin siirtyä pilveen kauan sitten. Vaikka tuo tapahtuma vauhditti käyttöönottoa, se ei ollut katalysaattori. Kustannusleikkaukset ajavat muutosta, ja nyt isommat yritykset jopa sulkevat sijoittelunsa.

Gartnerin analyytikot arvioidaan huhtikuussa julkisen pilven maailmanlaajuiset menot nousevat 497.4 miljardiin dollariin vuonna 2022, mikä on 20.4 % enemmän kuin vuotta aiemmin. Ja suuret pilviyritykset saavat suurimman osan palkinnoista, kun niiden tarjoama pilviinfrastruktuuri kasvaa nopeimmin.

Hyperscale-palvelinkeskusverkoilla, kuten Amazon Web Services, on valtavia mittakaavaetuja. Sen lisäksi, että he voivat ostaa uusimman laitteiston suurilla alennuksilla pienemmiltä kilpailijoilta, heillä on myös eloisa kolmannen osapuolen kehittäjäekosysteemi.

Sijoittajien tulisi odottaa kolmen suuren hyödyntävän näitä etuja kaltaisten yritysten vahingoksi Digitaalisen kiinteistön luottamus (DLR), datakeskuksen kiinteistösijoitusrahasto.

REIT:t ovat yrityksiä, jotka omistavat tuloa tuottavia kiinteistöjä. REIT:llä tulee olla vähintään 100 osakkeenomistajaa, ja 90 % niiden verotettavasta tulosta on jaettava näille sijoittajille. Vastineeksi säätiöt saavat veroetuja.

Digital Realty Trust kasvoi nopeasti pandemian aikana, kun monet yritykset etsivät alun perin yhteissijoitusta datakeskuksista. Vuonna 2020 Digital Realty sai päätökseen 8.4 miljardin dollarin oston Interxionista, Euroopan suurimmasta digitaalisten palvelujen yhteissijoitustoimittajasta. Kauppa kasvatti liiketoiminnan kokonaisjalanjäljen 267 datakeskukseen 20 maassa.

Koska asiakkaat käyttävät nyt all-in-palvelua pilvessä, paikannus on vaarassa.

Jim Chanos, tunnettu shortsit myyjä, kutsui tätä tekniseksi vanhentuneeksi. Hän selitti viime viikolla an haastattelu jossa Financial Times että "arvo kertyy pilviyhtiöille, ei perinteisille palvelinkeskuksille".

Se on taistelu, jota Digital Realtyn kaltaiset yritykset eivät voi voittaa. Kolme suurta kuluttavat enemmän ja innovoivat nopeammin voittaakseen suuria yritysasiakkaita. Voittomarginaalit ja osakkeenomistajille suoritettavat maksut Digital Realtyssa pienenevät varmasti.

Osakkeen osinko on tällä hetkellä vain 3.8 %. Tämä luku on tuskin kilpailukykyinen 3.0 vuoden valtion joukkovelkakirjalainan 10 %:n tuoton kanssa, puhumattakaan mahdollisista maksujen pienentymisestä tulevaisuudessa.

Merkit ovat selvät. Kun FedExin kaltaiset yritykset menevät kaikkiin pilveen, sijoittajien on aika turvata Digital Realtyn kaltaiset vanhat pelaajat.

Jos haluat oppia parantamaan tuloksiasi markkinoilla dramaattisesti ostamalla optioita osakkeista, kuten Fordista ja Teslasta, kokeile erikoisuutiskirjettäni kahden viikon ajan, Taktiset vaihtoehdot: Klikkaa tästä. Jäsenet ovat tehneet enemmän kuin 5x rahansa tänä vuonna.