Tämä on vuosineljänneksen aika, jolloin sijoittajat näkevät, mitä muutoksia Warren Buffett ja Berkshire Hathawayn johtoryhmä ovat tehneet ryhmittymän osakesalkkuun.
Joten nyt on kypsä hetki tarkastella kaikkia Berkshiren osakesalkussa olevia pankkien osakkeita. Tietyn kokoisten sijoitusjohtajien on julkistettava omistuksensa julkisesti noteeratuista osakkeista vuosineljänneksen viimeisen päivän mukaan 45 päivän kuluessa. Määräaika oli maanantai.
Ensinnäkin tässä ovat Berkshiren pankin osakkeet 31. maaliskuuta Berkshiren osuuksien markkina-arvon mukaan lajiteltuina dollareina:
| Pankki | Pumppu | Berkshiren omistusten arvo – 31. maaliskuuta | Yrityksen markkina-arvo – 31. maaliskuuta | Berkshiren omistus % |
| Bank of America Corp.. | BAC | $41,636,346,979 | $332,637,209,586 | 12.52% |
| American Express Co. | AXP | $28,351,200,900 | $141,613,024,300 | 20.02% |
| Yhdysvaltain Bancorp | USB | $6,719,110,694 | $78,980,900,000 | 8.51% |
| Bank of New York Mellon Corp. | BK | $3,591,100,392 | $40,056,683,684 | 8.97% |
| Citigroup Inc. | C | $2,945,319,560 | $103,698,554,700 | 2.84% |
| Ally Financial Inc. | LIITTOLAINEN | $389,990,382 | $14,231,264,880 | 2.74% |
| Lähteet: Berkshire Hathawayn 13F-hakemus 31. maaliskuuta 2022, FactSet. |
Berkshire Hathaway on Bank of America Corp.:n suurin osakkeenomistaja.
BAC,
American Express Co.
AXP,
Yhdysvaltain Bancorp
USB
ja Bank of New York Mellon Corp.
BK.
Tässä ovat arvostukset, osinkotuotot ja keskimääräisen aineellisen pääoman (ROE) ja keskimääräisen pääoman (ROA) tuotot konsernin viimeisimmiltä vuosineljänneksiltä. Wells Fargo lisättiin pankkiluettelon alimmalle, kun Berkshire purki koko osuuden, minkä jälkeen seurasivat FactSetin laskemat kokonaisluvut S&P 500 -pankkisektorille:
| Pankki tai ryhmä | Pumppu | Hinta / konkreettinen kirja | Eteenpäin P / E | Osinkotuotot | ROE | ROA |
| Bank of America Corp. | BAC | 1.67 | 10.2 | 2.41% | 17.87% | 1.00% |
| American Express Co. | AXP | 6.43 | 16.2 | 1.33% | 44.50% | 4.04% |
| Yhdysvaltain Bancorp | USB | 2.15 | 10.8 | 3.81% | 21.14% | 1.26% |
| Bank of New York Mellon Corp. | BK | 2.42 | 9.2 | 3.15% | 19.76% | 0.77% |
| Citigroup Inc. | C | 0.60 | 7.5 | 4.30% | 11.83% | 0.77% |
| Ally Financial Inc. | LIITTOLAINEN | 1.04 | 5.3 | 3.10% | 22.13% | 1.60% |
| Wells Fargo & Co. | WFC | 1.20 | 9.7 | 2.37% | 15.23% | 1.06% |
| S&P 500 Pankit | | 1.60 | 9.6 | 3.10% | 12.05% | 1.08% |
| Lähde: FactSet |
ROE ja ROA eivät aina tee yhtenäistä vertailua. American Expressillä on tämän listan molemmilla mittareilla korkein, koska sen ydintulot ovat maksutulot tapahtuman käsittelystä ja korttijäsenyydestä lainojen korkotulojen sijaan.
Bank of New York Mellonin ROE on korkea, kun taas sen ROA on alhainen, koska se keskittyy myös palkkiotuotoihin – arvopaperien säilytys- ja omaisuudenhoitopalveluista.
Ally Financial Inc.
LIITTOLAINEN
on toiseksi korkein ROE ja ROA, mikä kuvastaa sen keskittymistä autolainaukseen.
Citigroup on ylivoimaisesti halvin Berkshiren hallussa oleva pankkiosake hinnasta kirjanpitoarvoon laskettuna. Monet sijoittajat eivät luota yhtiöön kahdesta syystä: Se on organisoinut itseään vuosikymmeniä useiden vuonna 2001 päättyneiden suurten yritysostojen jälkeen. Ja pankin ylimääräinen valtiontuki vuosien 2008–2009 luottokriisin aikana laimensi sen kantapääomaa niin paljon, että osake laski 89 % 15 vuoden ajan 13. toukokuuta 2022 asti, kun osingot sijoitettiin uudelleen.
Buffett näyttää uskovan Citigroupiin. Samoin tekee Odeon Capital Groupin analyytikko Dick Bove, joka arvioi Citin "ostoksi" tavoitehinnalla 57.35 dollaria, mikä olisi 21 prosentin voitto osakkeen 47.46 dollarin päätöskurssista 16. toukokuuta. Tämä johtuu siitä, että Citi on nyt "yksi maan vahvimmat yritykset”, Bove kirjoitti asiakkaille 7. toukokuuta.
Citin ”käteisvarat ovat 272 miljardia dollaria eli 2.7 kertaa sen markkina-arvo ja 1.5 kertaa sen yleinen arvo
pääoma”, Bove kirjoitti.
Yllä olevassa ensimmäisessä taulukossa olevaan Citin päivitettyyn markkina-arvoon perustuen sen käteisvarat ovat nyt 2.6 kertaa kantapääoman arvoisia. Bove lisäsi, että koska lainat muodostavat vain 28 prosenttia varoista ja 50 prosenttia talletuksista ja koska suurimmalla osalla sen arvopaperisijoituksista on "jonkinlainen valtiontakaus", "ei ollut epäreilua väittää, että tämä on linnoituksen tase".
Joten Boven opinnäytetyö Citille ei ole se, että se olisi niin vahva menestys lyhyellä aikavälillä, varsinkin jos Yhdysvallat on menossa taantumaan, kuten Bove odottaa. Tämä on pitkäkestoinen näytelmä hänelle ja todennäköisesti myös Berkshire Hathawaylle.
"Sijoittajat ymmärtävät täysin väärin tämän yrityksen riskin. Se on runsaasti käteistä ja arvopapereita. Osake ei yksinkertaisesti heijasta tätä", Bove kirjoitti.
Tässä on yhteenveto kuuden Berkshiren hallussa pitämästä pankista ensimmäisen vuosineljänneksen lopussa sekä Wells Fargon FactSetin kyselyyn vastanneista analyytikoista:
| Pankki | Pumppu | Jaa "osta" -arvostelut | Päätöskurssi – 16. toukokuuta | Yksimielinen hintatavoite | Oletettu 12 kuukauden nousupotentiaali |
| Bank of America Corp. | BAC | 64% | $34.81 | $48.78 | 40% |
| American Express Co. | AXP | 48% | $156.43 | $196.95 | 26% |
| Yhdysvaltain Bancorp | USB | 35% | $48.27 | $60.60 | 26% |
| Bank of New York Mellon Corp. | BK | 47% | $43.24 | $54.50 | 26% |
| Citigroup Inc. | C | 56% | $47.46 | $65.18 | 37% |
| Ally Financial Inc. | LIITTOLAINEN | 81% | $38.73 | $58.60 | 51% |
| Wells Fargo & Co. | WFC | 83% | $42.21 | $59.86 | 42% |
| Lähde: FactSet |
Ally Financial on näistä seitsemästä pankin osakkeesta suosikki välitysliikkeissä työskentelevien analyytikoiden keskuudessa.
Älä missaa: 15 osaketta, jotka ovat pudonneet vähintään 33 %, mutta ovat näillä toimenpiteillä edelleen erottuneet toimialoillaan
Mikä Buffetin pankin osakkeista saattaa ansaita sinulle eniten rahaa?
Tämä on vuosineljänneksen aika, jolloin sijoittajat näkevät, mitä muutoksia Warren Buffett ja Berkshire Hathawayn johtoryhmä ovat tehneet ryhmittymän osakesalkkuun.
Suuri roiske Berkshire Hathaway Inc.:ssä
BRK
13F arkistointi Securities and Exchange Commissionin kanssa ensimmäisen vuosineljänneksen lopussa on, että Buffett päätti omistaa Wells Fargo & Co:n osakkeita.
WFC
tarpeeksi kauan ja että oli aika alkaa ostaa Citigroup Inc.
C.
Joten nyt on kypsä hetki tarkastella kaikkia Berkshiren osakesalkussa olevia pankkien osakkeita. Tietyn kokoisten sijoitusjohtajien on julkistettava omistuksensa julkisesti noteeratuista osakkeista vuosineljänneksen viimeisen päivän mukaan 45 päivän kuluessa. Määräaika oli maanantai.
Ensinnäkin tässä ovat Berkshiren pankin osakkeet 31. maaliskuuta Berkshiren osuuksien markkina-arvon mukaan lajiteltuina dollareina:
Berkshire Hathaway on Bank of America Corp.:n suurin osakkeenomistaja.
BAC,
American Express Co.
AXP,
Yhdysvaltain Bancorp
USB
ja Bank of New York Mellon Corp.
BK.
Tässä ovat arvostukset, osinkotuotot ja keskimääräisen aineellisen pääoman (ROE) ja keskimääräisen pääoman (ROA) tuotot konsernin viimeisimmiltä vuosineljänneksiltä. Wells Fargo lisättiin pankkiluettelon alimmalle, kun Berkshire purki koko osuuden, minkä jälkeen seurasivat FactSetin laskemat kokonaisluvut S&P 500 -pankkisektorille:
ROE ja ROA eivät aina tee yhtenäistä vertailua. American Expressillä on tämän listan molemmilla mittareilla korkein, koska sen ydintulot ovat maksutulot tapahtuman käsittelystä ja korttijäsenyydestä lainojen korkotulojen sijaan.
Bank of New York Mellonin ROE on korkea, kun taas sen ROA on alhainen, koska se keskittyy myös palkkiotuotoihin – arvopaperien säilytys- ja omaisuudenhoitopalveluista.
Ally Financial Inc.
LIITTOLAINEN
on toiseksi korkein ROE ja ROA, mikä kuvastaa sen keskittymistä autolainaukseen.
Citigroup on ylivoimaisesti halvin Berkshiren hallussa oleva pankkiosake hinnasta kirjanpitoarvoon laskettuna. Monet sijoittajat eivät luota yhtiöön kahdesta syystä: Se on organisoinut itseään vuosikymmeniä useiden vuonna 2001 päättyneiden suurten yritysostojen jälkeen. Ja pankin ylimääräinen valtiontuki vuosien 2008–2009 luottokriisin aikana laimensi sen kantapääomaa niin paljon, että osake laski 89 % 15 vuoden ajan 13. toukokuuta 2022 asti, kun osingot sijoitettiin uudelleen.
Buffett näyttää uskovan Citigroupiin. Samoin tekee Odeon Capital Groupin analyytikko Dick Bove, joka arvioi Citin "ostoksi" tavoitehinnalla 57.35 dollaria, mikä olisi 21 prosentin voitto osakkeen 47.46 dollarin päätöskurssista 16. toukokuuta. Tämä johtuu siitä, että Citi on nyt "yksi maan vahvimmat yritykset”, Bove kirjoitti asiakkaille 7. toukokuuta.
Citin ”käteisvarat ovat 272 miljardia dollaria eli 2.7 kertaa sen markkina-arvo ja 1.5 kertaa sen yleinen arvo
pääoma”, Bove kirjoitti.
Yllä olevassa ensimmäisessä taulukossa olevaan Citin päivitettyyn markkina-arvoon perustuen sen käteisvarat ovat nyt 2.6 kertaa kantapääoman arvoisia. Bove lisäsi, että koska lainat muodostavat vain 28 prosenttia varoista ja 50 prosenttia talletuksista ja koska suurimmalla osalla sen arvopaperisijoituksista on "jonkinlainen valtiontakaus", "ei ollut epäreilua väittää, että tämä on linnoituksen tase".
Joten Boven opinnäytetyö Citille ei ole se, että se olisi niin vahva menestys lyhyellä aikavälillä, varsinkin jos Yhdysvallat on menossa taantumaan, kuten Bove odottaa. Tämä on pitkäkestoinen näytelmä hänelle ja todennäköisesti myös Berkshire Hathawaylle.
"Sijoittajat ymmärtävät täysin väärin tämän yrityksen riskin. Se on runsaasti käteistä ja arvopapereita. Osake ei yksinkertaisesti heijasta tätä", Bove kirjoitti.
Tässä on yhteenveto kuuden Berkshiren hallussa pitämästä pankista ensimmäisen vuosineljänneksen lopussa sekä Wells Fargon FactSetin kyselyyn vastanneista analyytikoista:
Ally Financial on näistä seitsemästä pankin osakkeesta suosikki välitysliikkeissä työskentelevien analyytikoiden keskuudessa.
Älä missaa: 15 osaketta, jotka ovat pudonneet vähintään 33 %, mutta ovat näillä toimenpiteillä edelleen erottuneet toimialoillaan
Lähde: https://www.marketwatch.com/story/which-of-buffetts-bank-stocks-might-make-you-the-most-money-11652809170?siteid=yhoof2&yptr=yahoo