Tämä on ollut melkoinen vuosi Berkshire Hathawaylle ja toimitusjohtaja Warren Buffettille. Konglomeraatti julkisti juuri sijoituksensa muihin yrityksiin kolmannen vuosineljänneksen lopussa, ja yksi nimi – ja yksi toimiala – erottuu joukosta.
Berkshire avasi kolme uutta osakepositiota kolmannen vuosineljänneksen aikana:
| Yhtiö | Pumppu | Berkshiren omistusten arvo – 30. syyskuuta (milj. dollaria) | Berkshiren omistusosuus | Kokonaistuotto - 2022 - 15. marraskuuta |
| Taiwan Semiconductor Manufacturing Co.Ltd. ADR | TSM,
+ 10.52% | $4,118 | 1.16% | -39% |
| Louisiana-Pacific Corp. | LPX,
+ 7.84% | $297 | 7.85% | -24% |
| Jefferies Financial Group Inc. | JEF,
+ 2.11% | $13 | 0.19% | -2% |
| Lähteet: Berkshire Hathaway 13F filings, FactSet |
Napsauta merkkejä saadaksesi lisätietoja jokaisesta yrityksestä. Lue Tomi Kilgoren yksityiskohtainen opas runsaasti tietoa ilmaiseksi MarketWatchin tarjoussivulla.
13F-hakemus ei kerro tarkalleen, milloin osakkeet ostettiin, mutta Berkshire keräsi 4.1 miljardin dollarin asemansa Taiwan Semiconductorissa
TSM,
+ 10.52%
puolijohdeteollisuuden jyrkän laskun jälkeen. Puolijohdevalmistus on perinteisesti ollut syklistä liiketoimintaa, ja TSM on suurin tietokonesirujen valmistaja maailmassa.
" "Tavoitteemme on vaatimattomampi: yritämme yksinkertaisesti olla peloissamme, kun muut ovat ahneita, ja olla ahneita vain silloin, kun muut ovat peloissaan.""
— Berkshire Hathawayn toimitusjohtaja Warren Buffett vuoden 1986 vuotuisessa kirjeessään osakkeenomistajille.
Puolijohdeosakkeet romahtivat, kun sijoittajat havaitsivat, että ryhmä oli siirtynyt laskusykliin. iShares Semiconductor ETF saavutti vuoden 2022 pohjan 14. lokakuuta, jolloin se laski 44 % vuoden aikana, ennen kuin se nousi 25 % 14. marraskuuta asti.
Kun SOXX saavutti pohjan, Taiwan Semiconductor oli kärsinyt vieläkin kovemmin, 46 prosentin laskulla, mikä mahdollisesti heijastaa Kiinan ja Yhdysvaltojen välisiä jännitteitä Kiinan vaatimuksesta Taiwaniin. (Kaikki tämän artikkelin tuotot sisältävät uudelleen sijoitetut osingot.)
Taiwan Semiconductor putosi vuoden 2022 alimmilleen 3. marraskuuta, kun se laski 49 % vuoden aikana. Berkshire rakensi asemaansa TSM:ssä jonkin aikaa välillä 30. kesäkuuta, jolloin osake laski 35 % vuonna 2022, ja 30. syyskuuta, jolloin se laski 41 % vuonna XNUMX.
Näyttää siltä, että Buffetin ajoitus oli erinomainen, koska hän noudatti osaa pitkän aikavälin strategiasta, josta hän keskusteli vuosittaisessa kirje osakkeenomistajille joka sisältyi Berkshiren vuoden 1986 vuosikertomukseen. Buffett selitti, että markkinahäiriöt olivat arvaamattomia.
"Tavoitteemme on vaatimattomampi: yritämme yksinkertaisesti olla peloissamme, kun muut ovat ahneita, ja olla ahneita vain silloin, kun muut ovat peloissaan", hän kirjoitti.
Näet täydellisen luettelon Buffetin kirjeistä osakkeenomistajille tätä.
Ja nyt, presidentti Bidenin sanoessa hän ei odota Kiinan nopeaa yritystä hyökätä Taiwaniin Hänen tapaamisensa Kiinan presidentin Xi Jinpingin kanssa, jota seurasi Berkshiren julkistaminen (molemmat 14. marraskuuta), TSM:n osakkeet nousivat huimat 15. marraskuuta.
Lue: Laatu ja suuret osingot erottavat nämä viisi puolijohdeosaketta huonommin suoriutuvista kilpailijoista
Muut osakkeet Berkshire lisäsi, myyty tai leikannut
Kolmannen vuosineljänneksen aikana Berkshire lisäsi omistukseensa seuraavat osakkeet. Ne on lajiteltu omistusten markkina-arvon mukaan 30. syyskuuta:
| Yhtiö | Pumppu | Berkshiren omistusten arvo – 30. syyskuuta (milj. dollaria) | Berkshiren omistusten arvo – 30. kesäkuuta (milj. dollaria) | Omistusosuus – 30. syyskuuta | Kokonaistuotto - 2022 - 15. marraskuuta |
| Chevron Corp. | CVX,
+ 0.80% | $23,757 | $23,373 | 8.55% | 63% |
| Occidental Petroleum Corp. | OXY,
+ 1.57% | $11,943 | $9,335 | 21.38% | 154% |
| Paramount Global Class B | PARA,
+ 5.14% | $1,737 | $1,935 | 14.99% | -37% |
| Celanese Corp. | EY,
-2.10% | $877 | $1,077 | 8.96% | -36% |
| RH | Oikea,
+ 3.81% | $581 | $461 | 9.95% | -47% |
| Lähteet: Berkshire Hathaway 13F filings, FactSet |
Berkshire lisäsi omistustaan Paramount Globalista
PARA,
+ 5.14%
ja Celanese Corp.
EY,
-2.10%
kolmannella vuosineljänneksellä syyskuun 30. päivän positioarvot laskivat kesäkuun 30. päivästä, koska osakkeet olivat laskeneet 22 % ja 23 %.
Berkshire myi kaikki Store Capital Corp.:n osakkeet kolmannen vuosineljänneksen aikana. Tämän aseman arvo oli 385 miljoonaa dollaria 30. kesäkuuta.
Tässä on muita osakkeita, jotka Berkshire myi osittain kolmannen vuosineljänneksen aikana:
| Yhtiö | Pumppu | Berkshiren omistusten arvo – 30. syyskuuta (milj. dollaria) | Berkshiren omistusten arvo – 30. kesäkuuta (milj. dollaria) | Omistusosuus – 30. syyskuuta | Kokonaistuotto - 2022 - 15. marraskuuta |
| General Motors Co. | gm,
+ 0.78% | $1,605 | $1,971 | 3.43% | -32% |
| Kroger Co. | KR,
+ 0.67% | $2,199 | $2,744 | 7.02% | 5% |
| Bank of New York Mellon Corp. | BK,
+ 0.57% | $2,396 | $3,018 | 7.70% | -23% |
| Yhdysvaltain Bancorp | USB,
-0.18% | $3,136 | $5,818 | 5.24% | -20% |
| Activision Blizzard Inc. | ATVI,
-0.11% | $4,471 | $5,326 | 7.69% | 12% |
| Lähteet: Berkshire Hathaway 13F filings, FactSet |
Berkshiren suorituskyky: Kuinka levätä helpommin
Tässä on viiden vuoden kaavio, joka näyttää Berkshiren B-luokan paluuta
BRK.B,
+ 0.35%
osakkeita S&P 500:aa vastaan
SPX,
+ 0.87%
14. marraskuuta asti:
Berkshiren viiden vuoden kokonaistuotto on ollut hieman korkeampi kuin S&P 500. Ehkä ensimmäinen reaktiosi on, että tästä kehityksestä ei ole aihetta innostua.
Jos olisit katsonut saman viiden vuoden katsauksen Berkshiren kehitykseen indeksiin verrattuna vuosi sitten, olisit nähnyt Berkshiren 81 %:n tuoton perässä S&P 136:n 500 %:n tuoton ja olisit saattanut ottaa huomioon ajatuksen, että Buffetin arvosijoitusfilosofia oli vanhentunut.
Mutta viimeisen vuoden aikana S&P 500 on laskenut 14 prosenttia, kun taas Berkshiren B-sarjan osakkeet ovat tuottaneet 8.5 prosenttia.
Monille sijoittajille kyky nukkua paremmin yöllä saattaa tehdä Buffetin arvolähestymistavan kannattavammaksi.
Älä missaa: Kuinka nämä 22 teknologiaosaketta erottuvat pakkauksesta tällä tuloskaudella
Warren Buffetin siruosakeosto on klassinen esimerkki siitä, miksi haluat olla "ahne vain silloin, kun muut pelkäävät"
Tämä on ollut melkoinen vuosi Berkshire Hathawaylle ja toimitusjohtaja Warren Buffettille. Konglomeraatti julkisti juuri sijoituksensa muihin yrityksiin kolmannen vuosineljänneksen lopussa, ja yksi nimi – ja yksi toimiala – erottuu joukosta.
Sen 13F arkistointi Securities and Exchange Commissionin kanssa 14. marraskuuta Berkshire ilmoitti sijoituksistaan 50 osakkeeseen 30. syyskuuta, joiden yhteenlaskettu markkina-arvo oli 296.1 miljardia dollaria.
Berkshire avasi kolme uutta osakepositiota kolmannen vuosineljänneksen aikana:
Napsauta merkkejä saadaksesi lisätietoja jokaisesta yrityksestä. Lue Tomi Kilgoren yksityiskohtainen opas runsaasti tietoa ilmaiseksi MarketWatchin tarjoussivulla.
13F-hakemus ei kerro tarkalleen, milloin osakkeet ostettiin, mutta Berkshire keräsi 4.1 miljardin dollarin asemansa Taiwan Semiconductorissa
+ 10.52%
TSM,
puolijohdeteollisuuden jyrkän laskun jälkeen. Puolijohdevalmistus on perinteisesti ollut syklistä liiketoimintaa, ja TSM on suurin tietokonesirujen valmistaja maailmassa.
" "Tavoitteemme on vaatimattomampi: yritämme yksinkertaisesti olla peloissamme, kun muut ovat ahneita, ja olla ahneita vain silloin, kun muut ovat peloissaan.""
— Berkshire Hathawayn toimitusjohtaja Warren Buffett vuoden 1986 vuotuisessa kirjeessään osakkeenomistajille.
Puolijohdeosakkeet romahtivat, kun sijoittajat havaitsivat, että ryhmä oli siirtynyt laskusykliin. iShares Semiconductor ETF saavutti vuoden 2022 pohjan 14. lokakuuta, jolloin se laski 44 % vuoden aikana, ennen kuin se nousi 25 % 14. marraskuuta asti.
Kun SOXX saavutti pohjan, Taiwan Semiconductor oli kärsinyt vieläkin kovemmin, 46 prosentin laskulla, mikä mahdollisesti heijastaa Kiinan ja Yhdysvaltojen välisiä jännitteitä Kiinan vaatimuksesta Taiwaniin. (Kaikki tämän artikkelin tuotot sisältävät uudelleen sijoitetut osingot.)
Taiwan Semiconductor putosi vuoden 2022 alimmilleen 3. marraskuuta, kun se laski 49 % vuoden aikana. Berkshire rakensi asemaansa TSM:ssä jonkin aikaa välillä 30. kesäkuuta, jolloin osake laski 35 % vuonna 2022, ja 30. syyskuuta, jolloin se laski 41 % vuonna XNUMX.
Näyttää siltä, että Buffetin ajoitus oli erinomainen, koska hän noudatti osaa pitkän aikavälin strategiasta, josta hän keskusteli vuosittaisessa kirje osakkeenomistajille joka sisältyi Berkshiren vuoden 1986 vuosikertomukseen. Buffett selitti, että markkinahäiriöt olivat arvaamattomia.
"Tavoitteemme on vaatimattomampi: yritämme yksinkertaisesti olla peloissamme, kun muut ovat ahneita, ja olla ahneita vain silloin, kun muut ovat peloissaan", hän kirjoitti.
Näet täydellisen luettelon Buffetin kirjeistä osakkeenomistajille tätä.
Ja nyt, presidentti Bidenin sanoessa hän ei odota Kiinan nopeaa yritystä hyökätä Taiwaniin Hänen tapaamisensa Kiinan presidentin Xi Jinpingin kanssa, jota seurasi Berkshiren julkistaminen (molemmat 14. marraskuuta), TSM:n osakkeet nousivat huimat 15. marraskuuta.
Lue: Laatu ja suuret osingot erottavat nämä viisi puolijohdeosaketta huonommin suoriutuvista kilpailijoista
Muut osakkeet Berkshire lisäsi, myyty tai leikannut
Kolmannen vuosineljänneksen aikana Berkshire lisäsi omistukseensa seuraavat osakkeet. Ne on lajiteltu omistusten markkina-arvon mukaan 30. syyskuuta:
Berkshire lisäsi omistustaan Paramount Globalista
+ 5.14%
-2.10%
PARA,
ja Celanese Corp.
EY,
kolmannella vuosineljänneksellä syyskuun 30. päivän positioarvot laskivat kesäkuun 30. päivästä, koska osakkeet olivat laskeneet 22 % ja 23 %.
Berkshire myi kaikki Store Capital Corp.:n osakkeet kolmannen vuosineljänneksen aikana. Tämän aseman arvo oli 385 miljoonaa dollaria 30. kesäkuuta.
Tässä on muita osakkeita, jotka Berkshire myi osittain kolmannen vuosineljänneksen aikana:
Berkshiren suorituskyky: Kuinka levätä helpommin
Tässä on viiden vuoden kaavio, joka näyttää Berkshiren B-luokan paluuta
+ 0.35%
+ 0.87%
BRK.B,
osakkeita S&P 500:aa vastaan
SPX,
14. marraskuuta asti:
FactSet
Berkshiren viiden vuoden kokonaistuotto on ollut hieman korkeampi kuin S&P 500. Ehkä ensimmäinen reaktiosi on, että tästä kehityksestä ei ole aihetta innostua.
Jos olisit katsonut saman viiden vuoden katsauksen Berkshiren kehitykseen indeksiin verrattuna vuosi sitten, olisit nähnyt Berkshiren 81 %:n tuoton perässä S&P 136:n 500 %:n tuoton ja olisit saattanut ottaa huomioon ajatuksen, että Buffetin arvosijoitusfilosofia oli vanhentunut.
Mutta viimeisen vuoden aikana S&P 500 on laskenut 14 prosenttia, kun taas Berkshiren B-sarjan osakkeet ovat tuottaneet 8.5 prosenttia.
Monille sijoittajille kyky nukkua paremmin yöllä saattaa tehdä Buffetin arvolähestymistavan kannattavammaksi.
Älä missaa: Kuinka nämä 22 teknologiaosaketta erottuvat pakkauksesta tällä tuloskaudella
Lähde: https://www.marketwatch.com/story/warren-buffetts-chip-stock-purchase-is-a-classic-example-of-why-you-wat-to-be-greedy-only-when- others-are-fearful-11668526053?siteid=yhoof2&yptr=yahoo