Hintatasot ovat nousussa. USA:n kuluttajahinnat nousivat heinäkuussa 8.5 % vuoden takaisesta – kesäkuun 9.1 %:sta, mutta silti lähellä usean vuosikymmenen huippua.
Kiihtyvällä inflaatiolla on vakavia seurauksia käteissäästöille.
Onneksi sijoituslegenda Warren Buffettilla on runsaasti neuvoja siitä, mitä ostaa kuluttajahintojen noustessa.
Vuonna 1981 lähettämässään kirjeessä osakkeenomistajille Buffett korosti kahta liiketoiminnallista ominaisuutta, joita sijoittajien tulisi etsiä, kun he yrittävät taistella inflaatiota vastaan: 1) kyky nostaa hintoja helposti ja 2) kyky tehdä lisää liiketoimintaa ilman liiallisia kuluja.
Tässä on neljä Berkshire-tilaa, joilla on suurelta osin nämä ominaisuudet.
Älä missaa
American Express (AXP)
Viime vuonna American Express osoitti hinnoitteluvoimansa nostamalla Platinum Card -korttinsa vuosimaksua 550 dollarista 695 dollariin.
Yhtiö edustaa myös suoraan hyötyä inflaatioympäristössä.
American Express ansaitsee suurimman osan rahoistaan alennusmaksuilla - kauppiailta veloitetaan prosenttiosuus jokaisesta Amex-korttitapahtumasta. Tavaroiden ja palveluiden hintojen noustessa yritys saa leikkauksen isommista laskuista.
Liiketoiminta kukoistaa. Ensimmäisellä vuosineljänneksellä yhtiön liikevaihto kasvoi 2 % edellisvuodesta 31 miljardiin dollariin.
American Express on Berkshire Hathawayn viidenneksi suurin omistusosuus. Berkshire omistaa 151.6 miljoonaa AXP:n osaketta ja sen osuuden arvo on lähes 25 miljardia dollaria.
Berkshire omistaa myös osakkeita American Expressin kilpailijoista Visasta ja Mastercardista, vaikka asemat ovat paljon pienempiä.
American Expressin osakkeet tarjoavat tällä hetkellä yhden prosentin osinkotuottoa.
Coca-Cola (KO)
Coca-Cola on klassinen esimerkki taantumaa kestävästä liiketoiminnasta. Olipa talous kukoistamassa tai kamppailee, koksipurkki on edullinen useimmille ihmisille.
Yrityksen vakiintunut markkina-asema, valtava mittakaava ja ikonisten tuotemerkkien portfolio – mukaan lukien Sprite, Fresca, Dasani ja Smartwater – antavat sille runsaasti hinnoitteluvoimaa.
Lisää vankka maantieteellinen monipuolisuus – sen tuotteita myydään yli 200 maassa ja alueella ympäri maailmaa – ja on selvää, että Coca-Cola voi menestyä paksussa ja ohuessa. Loppujen lopuksi yritys listautui yli 100 vuotta sitten.
Buffett on pitänyt Coca-Colaa portfoliossaan 80-luvun lopulta lähtien. Nykyään Berkshire omistaa 400 miljoonaa yhtiön osaketta, joiden arvo on noin 25.4 miljardia dollaria.
Voit lukita Coca-Colan osakkeille 2.8 %:n osinkotuoton käyvin hinnoin.
Apple (AAPL)
Kukaan, joka kuluttaa 1,600 13 dollaria täysin varustetusta iPhone XNUMX Pro Maxista, ei kutsuisi sitä varastamiseksi. Kuluttajat pitävät kuitenkin Applen tuotteiden tuhlaamisesta.
Aiemmin viime vuonna johto paljasti, että yhtiön aktiivinen asennettu laitteistokanta on ylittänyt 1.65 miljardia laitetta, mukaan lukien yli miljardi iPhonea.
Vaikka kilpailijat tarjoavat halvempia laitteita, monet kuluttajat eivät halua elää Applen ekosysteemin ulkopuolella. Tämä tarkoittaa, että inflaatiopiikkien myötä Apple voi siirtää korkeammat kustannukset maailmanlaajuiselle kuluttajakunnalleen ilman, että se on huolissaan myyntimäärien laskusta.
Nykyään Apple on Buffetin suurin julkisesti noteerattu osakeomistus, joka edustaa yli 40 prosenttia Berkshiren salkusta markkina-arvolla mitattuna. Tietenkin Applen osakekurssin selvä nousu on yksi syy keskittymiseen. Viiden viime vuoden aikana teknologiagorillan osuudet ovat nousseet yli 300 prosenttia.
Apple tarjoaa tällä hetkellä 0.5 prosentin osinkotuottoa.
Chevron (CVX)
Yksi Buffetin suurista siirroista vuonna 2022 on Chevronin lataaminen. SEC:n hakemuksen mukaan Berkshire omisti energiajättiläisestä 25.9 miljardia dollaria 31. maaliskuuta, mikä on merkittävä hyppy sen 4.5 miljardin dollarin osuudesta vuoden 2021 lopussa.
Nykyään Chevron edustaa Berkshiren neljänneksi suurinta julkista osakeyhtiötä.
Ei ole vaikea ymmärtää miksi. Vaikka öljyliiketoiminta on pääomavaltaista, niin se yleensä on pärjäävät erittäin hyvin korkean inflaation aikana.
Öljy, joka on maailman vilkkaimmin vaihdettu hyödyke, on noussut 23 prosenttia tähän mennessä. Ja Venäjän Ukrainan hyökkäyksen aiheuttama tarjontashokki voisi pitää tämän suuntauksen jatkuneena.
Öljyn korkea hinta hyödyttää öljyntuottajia. Chevronin viimeisin neljännesvuositulos yli kolminkertaistui edellisvuodesta. Osake on noussut yli 30 prosenttia vuonna 2022.
Yhtiö palauttaa rahaa myös sijoittajille. Chevron maksaa neljännesvuosittain osinkoa 1.42 dollaria osakkeelta, ja sen vuosituotto on 3.6 %.
Mitä lukea seuraavaksi
Luo tili jotta MoneyWise-sijoitusuutiskirjeemme saa tasaisen määrän toteuttamiskelpoisia ideoita Wall Streetin parhailta yrityksiltä.
Jos eläkesuunnitelmasi on syrjäytynyt inflaation takia, tässä on stressitön tapa palata raiteilleen
"Jossain on aina härkämarkkinat": Jim Cramerin kuuluisat sanat viittaavat siihen, että voit ansaita rahaa riippumatta siitä, mitä. Tässä ovat 2 voimakasta myötätuulta hyödyntämään tätä päivää
Tämä artikkeli tarjoaa vain tietoa, eikä sitä tule tulkita neuvona. Se toimitetaan ilman minkäänlaista takuuta.
Lähde: https://finance.yahoo.com/news/warren-buffett-says-best-stocks-110000251.html