Nämä kaksi osinko-osake-ETF:ää ovat enemmän kuin peitelty kasvurahastoja. Voiko kumpikaan vielä työskennellä tuloportfoliossasi?

Federal Reserven kanssa ei tehnyt sen koronkorotusten kanssa ja niin monet yritykset irtisanovat ihmisiä, sijoittajat liikkuvat edelleen epävarmuudessa. Jos olet tulohakuinen sijoittaja, joukkovelkakirjalainojen ja etuoikeutettujen osakkeiden tuotot ovat paljon houkuttelevampia kuin vuosi sitten. Ja tietyt osakerahastot, jotka käyttävät optioita tulojen lisäämiseen ja volatiliteetin pienentämiseen, ovat menestyneet erittäin hyvin kuluneen vuoden aikana, ja niillä on nyt korkea osinkotuotto. Tässä on esimerkki.

Lähestymistapa tuloihin, joka voi monipuolistaa salkkuasi ja parantaa sen pitkän aikavälin kokonaistuottoa, keskittyy osingon kasvuun. Tämänhetkiset tuotot näissä salkuissa eivät ehkä ole kovin korkeat, mutta tämäntyyppiset rahastot voivat kasvattaa tuloja pitkällä aikavälillä ja samalla tavoitella pääoman arvonnousua.

DIVZ:n ja S&P 500 Dividend Aristocratsin vertailu

Yksi suosittu tapa kotiutua osinkojen kasvuun on Pro Shares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF:n noudattama strategia.
NOBL,
-0.50%,
joka omistaa tällä hetkellä 64 S&P 500 -listalla olevan yrityksen osakkeita, jotka ovat jakaneet säännöllisiä osinkoja vähintään 25 peräkkäisenä vuonna. Se on ainoa vaatimus osakkeen sisällyttämiselle. Rahasto käyttää passiivista lähestymistapaa S&P 500 Dividend Aristocrats -indeksin seuraamiseen
SP50DIV,
-0.08%
ja lainaa 30 päivän SEC-tuottoa 2.12 %

Sitä vastoin DIVZ:ää hallinnoidaan aktiivisesti, ja sillä on tällä hetkellä 29 osaketta. Sen salkkuun kuuluu tyypillisesti 25–35 osakkeen osakkeita yrityksistä, joiden Graff odottaa edelleen kasvattavan osinkojaan laajoja markkinoita nopeammin. Hän keskittyy laatuun, mukaan lukien "puhtaat taseet, korkea pääoman tuotto, korkeat marginaalit ja korkea kassakonversio".

Tämä viimeinen termi viittaa tulojen prosenttiosuuteen, joka muunnetaan vapaaksi kassavirraksi, joka on investointien jälkeen jäljelle jäävä kassavirta. Tällä rahalla yritys voi nostaa osinkoja, laajentaa, hankkia, ostaa takaisin osakkeita tai ryhtyä muihin toimiin, joista voi olla hyötyä sen omistajille.

DIVZ noteeraa 30 päivän tuottoa 3.64 %. 30 päivän tuotto kertoo nykyisten osinkojen vuositasosta, ja sitä on parasta käyttää vertailuun.

Tässä on vertailu DIVZ:n ja NOBL:n kokonaistuottoihin sekä S&P 500 ETF Trustiin
VAKOOJA,
-1.25%,
DIVZ:n perustamisesta 27 lähtien:

DIVZ ja NOBL ovat pärjänneet varsin hyvin vaikean ajanjakson aikana, sillä DIVZ on kahden vuoden paras menestys kolmen joukossa, kun osingot sijoitettiin uudelleen ja kulujen jälkeen, jotka ovat DIVZ:n osalta 0.65 % hallinnoitavista varoista vuosittain, 0.35 % NOBL:n osalta ja 0.0945 % SPY:lle.

Uusimpana näistä kolmesta DIVZ on suhteellisen pieni, sillä sen hallinnoimat varat ovat 79 miljoonaa dollaria, NOBL:lla on 11 miljardia dollaria omaisuutta ja SPY:llä, uraauurtavalla ETF-alan jättiläisellä, on 381 miljardia dollaria.

Graff odottaa, että DIVZ pysyy S&P 500:n tahdissa
SPX,
-1.30%
härkämarkkinoiden aikana, "tai kenties jäljittää vähän."

"Mutta omistustemme korkea laatu yleensä vaimentaa negatiivisia tuottoja markkinoiden laskussa", hän sanoi.

Lisätietoja DIVZ:n osakevalikoimasta

DIVZ:n vuosikulut ovat korkeammat kuin NOBL:n ja SPY:n aktiivisen hallinnoinnin vuoksi.

Graff korosti etua pitkäaikaisille sijoittajille hänen kyvystään tarkastella paljon syvemmin jokaista DIVZ:n omistamaa yhtiötä. Hän ei myöskään pyri tekemään kauppoja usein. Sellaisen yrityksen osakkeiden omistaminen, joka jatkaa nopean osinkokasvun rahoittamista vapaalla kassavirralla, voi kasvattaa houkuttelevaa tulovirtaa.

Kun Graffilta kysyttiin vuonna 2022 tekemistään laajoista allokaatiomuutoksista, Graff sanoi, että rahasto aloitti vuoden "suhteellisen korkealla allokoinnilla" energiaosakkeisiin sen jälkeen, kun se kasvoi tällä alueella vuoteen 2021 mennessä. Hän sanoi myös, että terveydenhuolto- ja kulutustavarasektorit olivat edelleen "houkutteleva", mutta ei kaikkialla. "Sinun on silti oltava arvostustietoinen", hän sanoi.

Tässä on Graffin kommentteja kolmesta DIVZ:n suurimmasta osakkeesta.

Exxon Mobil

Exxon Mobil Corp.
XOM,
-1.77%
on rahaston suurin omistusosuus, joka on 6.2 % salkusta. Osakkeen osinkotuotto on 3.15 %.

S&P 500 -energiasektori oli ainoa vertailuindeksin 11:stä, joka nousi viime vuonna. Vaikka öljyn hinta luopui suurimmasta osasta voitoistaan ​​vuoden 2022 loppuun mennessä, energiasektorin tuotto oli 66 %, koska sijoittajien luottamus öljyntuottajien ottaneen läksynsä aikaisempien hyödykesyklien aikana.

Exxon on Yhdysvaltain suurin öljyntuottaja, mutta Graffin kommentit viittasivat todella koko teollisuuden viimeaikaiseen menestykseen: ”Monet näistä yrityksistä ovat leikkaaneet velkaa ja palauttaneet pääomaa osakkeenomistajille takaisinostoina ja osinkoina. Tämä tukee sijoittajia sen sijaan, että se pumppaisi sitä maahan matalan tuoton projekteissa", hän sanoi.

AT & T:

AT&T Inc.
T,
+ 1.05%
on DIVZ:n toiseksi suurin omistusosuus, joka on 4.5 % salkusta. Tämä omistus saattaa olla yllätys, koska yritys alensi neljännesvuosittaista maksuaan 47 % helmikuussa 2022 saatuaan päätökseen sopimuksensa Discoveryn kanssa, joka osti suurimman osan yhtiön WarnerMedia-segmentistä muodostaakseen Warner Bros. Discovery Inc:n.
WBD,
-3.55%
WBD.

AT&T:n tämänhetkinen osinkotuotto on 5.56 %.

"Yritämme välttää dogmaattisuutta prosessissamme", Graff sanoi ja selitti, miksi osingonleikkaus ei estänyt häntä pitämästä osakkeita. "Tässä tapauksessa AT&T on poistunut joistakin yrityksistä, jotka ovat taantumassa tai jotka kohtaavat pitkän aikavälin maallisia haasteita."

Hän on tyytyväinen, että kevyempi AT&T on keskittynyt kuitu- ja langattomaan viestintään. ”Myynnistä lähtien yritys on toiminut hyvin, ja näiden liiketoimintojen hallinta on kassavirtoja vauhdittanut samalla tilaajien kasvua. "

Hän pitää myös AT&T:stä edullisena osakkeena: "Nykyisillä arvoilla, jotka ovat alle 8.5-kertaisia ​​voittoja ja [noin] 5.5 prosentin osinkotuottoa, uskomme, että T tarjoaa sijoittajille houkuttelevan mahdollisuuden sekä nykyiseen tuloon että pääoman arvonnousuun", hän sanoi.

Johnson & Johnson

Johnson & Johnson
JNJ,
-3.70%
on kuudenneksi suurin DIVZ-omistus, joka on 4.2 % salkusta. Graff kutsui JNJ:tä "kiinnostavaksi lääkeyhtiöksi juuri nyt", huolimatta rokotteiden myynnin hidastumisesta. Yhtiö aikoo irrottaa reseptivapaa lääkeliiketoimintansa uusi yritys nimeltä Kenvue, joka lopulta omistaa monia tunnettuja ja kypsiä tuotemerkkejä, kuten Band-Aid, Listerine, Tylenol, Neutrogena ja Benadryl.

"Tämän liiketoiminnan erottaminen antaa johdolle mahdollisuuden keskittyä korkeamman kasvun ja korkeamman marginaalin liiketoimintoihin, kuten lääkkeisiin ja lääkinnällisiin laitteisiin", Graff sanoi. Hän lisäsi, että JNJ:n johto oli jo sitoutunut säilyttämään nykyisen osinkonsa ja ilmaisi halunsa korottaa maksuja ajan myötä.

"JNJ:llä on potentiaalia kestää hyvin hidastuvassa taloudessa ja samalla kiihdyttää kasvua", hän sanoi ja lisäsi, että nykyisellä arvostuksellaan ja 2.7 prosentin osinkotulolla yhtiö on "hyvässä asemassa tuottamaan houkuttelevaa tuottoa sijoittajille".

Tässä on TrueShares Low Volatility Equity Income ETF:n 10 suurinta omistusta:

Napsauta merkkejä saadaksesi lisätietoja jokaisesta yrityksestä.

Napauta tätä Tomi Kilgoren yksityiskohtaiselle oppaalle runsaasti tietoa ilmaiseksi MarketWatchin tarjoussivulla.

Älä missaa: Nämä 15 Dividend Aristocrat -osaketta ovat olleet parhaat tulonrakentajat