Markkinoiden 5 suurinta katastrofia vuonna 2022

CoinbaseCOIN
johtaa tämän vuoden pörssikatastrofien listaa. Tässä ovat osakkeet, jotka ovat eniten pudonneet 16. joulukuuta mennessä, kaikista osakkeista, joiden markkina-arvo on vähintään 5 miljardia dollaria.

Joka vuosi seuloin markkinoiden rauniot ja löydän yleensä yhden tai kaksi osaketta suositella. Tänä vuonna pidän kahdesta viidestä suurimmasta häviäjästä.

Delawaren Wilmingtonissa sijaitseva Coinbase on Yhdysvaltain suurin kryptovaluutanvaihtoalusta. Sen kilpailija FTX on juuri räjähtänyt mahtavalla tavalla (ja sen toimitusjohtaja Sam Bankman-Fried on nostettu syytteeseen petoksesta).

Normaalisti kilpailevan yrityksen romahdus auttaisi yrityksen osakkeita. Se ei ole auttanut Coinbasea, luultavasti siksi, että FTX:n romahdus heikentää ihmisten uskoa kryptoon yleensä.

Kryptovaluutoilla – ja laajemmin kryptopörsseillä – on kaksi suurta ongelmaa. Yksi jos kryptolompakoiden toistuva varastaminen. Toinen on uhka eri hallitusten ankarasta sääntelystä tai jopa kielloista. Nämä ongelmat huomioon ottaen uskon, että Coinbase on onnekas vastaamaan markkinoihin tulevana vuonna.

Snapchat on sosiaalisen median sivusto, jonka avulla ihmiset voivat keskustella ja vaihtaa kuvia, ja teksti ja kuvat katoavat tietyn ajan kuluttua. Sillä on 363 miljoonaa käyttäjää päivässä.

Voitot? Ei vielä. Analyytikot uskovat yrityksen ylittävän nollarajan vuonna 2023. Tuleva menestys riippuu mainosten lisäämisestä, mikä voi olla vaikeaa, jos meillä on taantuma vuonna 2023. Odotan osakkeen toimivan suunnilleen yleismarkkinoiden mukaisesti.

Twilio, San Franciscossa toimiva yritysohjelmistoyritys, joka helpottaa puhelinjärjestelmien ja Internetin välistä vuorovaikutusta. Sillä on pitkä lista yritysasiakkaita, mukaan lukien Airbnb, Dell, UberUBER
ja LyftLYFT
.

Snapin tavoin Twilio ei ole vielä kannattava, mutta analyytikot odottavat kannattavuutta vuonna 2023. Twilolla on vahva tase, ja velka on vain 12 % yhtiön nettovarallisuudesta wha(kirjanpitoarvo). Twilion osakekurssi on vain 0.79 kertaa kirjanpitoarvo. Pidän kaikkia alle 1.0:n suhdelukuja houkuttelevan halvana. Niistä 36 Wall Streetin analyytikkosta, jotka seuraavat osaketta, 21 arvioi sen ostavaksi ja 15 ei. Äänestän täällä optimistien kanssa.

Lucid-ryhmä, Newarkista, Kaliforniasta, valmistaa Lucid Air -sähköajoneuvon. Kannattajat sanovat, että Lucidin auto on Teslaa edellä ennen latausta, nopeutta ja kiihdytystä.

Mutta Tesla ja jotkut perinteiset autonvalmistajat ovat lyöneet Lucidin markkinoille. Vuoden 2022 yhdeksän ensimmäisen kuukauden aikana Teslalla oli lähes 68 prosenttia Yhdysvaltain sähköajoneuvojen markkinoista. Lucidilla, kuten monilla muillakin alan tulokkailla, oli alle 1 %. Yhtiö myi viime vuonna autoja 27 miljoonan dollarin arvosta. Analyytikot odottavat tämän luvun nousevan 5.2 miljardiin dollariin vuonna 2024. Pidän tästä spekulaationa – epäilemättä raakana.

Roku on palvelu, jonka avulla ihmiset voivat suoratoistaa elokuvia, TV-ohjelmia ja videoita alennettuun hintaan. Sillä on suuri osa Yhdysvaltain suoratoistomarkkinoista.

Yhtiö teki kuusi tappiota vuosina 2015-2020. Se oli voitollinen vuonna 2021, mutta viimeiset kolme neljännestä ovat palanneet tappiolliseen tilaan. Vain 13 osaketta seuraavista 32 analyytikosta suosittelee sitä. Oletan, että yritys kamppailee hieman enemmän vuonna 2023.

Aiemmat tulokset

Lukemasi sarake on 12^th sarjassa. Olen katsonut markkinoiden viittä suurinta häviäjää joka vuosi vuodesta 2011 alkaen. Joka vuosi olen löytänyt ainakin yhden suositeltavan osakkeen ja joinakin vuosina jopa kolme.

11 edellisen retken aikana valintani ovat olleet keskimäärin 26 % tuottoa verrattuna 10.7 %:iin Standard & Poor's 500 Total Return -indeksissä.

Muista, että sarakkeeni tulokset ovat hypoteettisia, eikä niitä pidä sekoittaa asiakkailta saamiini tuloksiin. Myöskään menneisyys ei ennusta tulevaisuutta.

Omat valintani ovat lyöneet indeksin vain neljä kertaa 11:stä. Silti kaikkien neljän voittovuoden aikana valintani on noussut yli 100 %. Näin ollen 26 prosentin keskimääräinen voitto.

Viime vuonna suosittelin välttämään neljää viidestä suurimmasta häviäjästä. Ne, joista sanoin pysyä poissa, laskivat keskimäärin 60%. Suurin häviäjä, Ring Central Inc. (RNG) laski 79 %. "Uskon, että kyseessä on jatkuva junaonnettomuus", sanoin joulukuussa 2021.

Jos vain olisin sanonut, että vältä kaikkia viittä vuoden 2021 häviäjää! Suosittelin Altic USA:taATUS
Inc., laajakaistaoperaattori useilla maaseutualueilla ja New Yorkissa. Se laski 75 prosenttia.

Vertailun vuoksi S&P 500 -indeksi laski 14.3 % 20 - 2021 välisenä aikana. Kaikki luvut ovat kokonaistuottoa, mukaan lukien osingot.

Paljastus: Hallitsemallani hedge-rahastolla on lyhyt positio Ring Centralissa.