Inflaation vaikutus investointeihin

Kuinka sijoittajat voivat suojata salkkujaan nousevan inflaation vaikutuksilta

Tunnetko olevasi taloudellisesti syrjäytynyt? Et ole ainoa. Inflaatio on saavuttanut korkeimmansa raporttien mukaan vuonna 2022. Se on vaikuttanut useisiin yrityksiin mittakaavasta riippumatta, koska kuluttajaostot ovat vähentyneet. 

Mikä on inflaatio?

Inflaatio on taloudellinen ilmiö, joka johtaa palvelujen ja tavaroiden yleisen hintatason jatkuvaan nousuun taloudessa pitkän ajan kuluessa. Tutkimusnäkymä, Business-otteessa, kuvaa inflaatiota elinkustannusten jatkuvana nousuna, jota mitataan usein kuluttajahintaindeksillä (CPI).

Inflaatio on merkittävä huolenaihe sijoittajille, koska se voi ajan myötä tuhota heidän investointiensa ostovoiman. Inflaatio voi myös vaikuttaa talouteen ja rahoitusmarkkinoihin, mikä johtaa muutoksiin koroissa, osakehinnoissa ja joukkovelkakirjalainojen tuotoissa. Täällä tutkimme inflaation vaikutusta sijoituksiin ja pohdimme tapoja, joilla sijoittajat voivat suojata salkkujaan nousevan inflaation vaikutuksilta.

Inflaation vaikutus investointeihin

Inflaatio voi vaikuttaa merkittävästi sijoituksiin, koska se alentaa rahan todellista arvoa ajan myötä. Kun tavaroiden ja palveluiden yleinen hintataso nousee, samalla rahamäärällä voidaan ostaa vähemmän tavaroita ja palveluita. Tämä tarkoittaa, että sijoittajat, joilla on käteisvaroja tai muita käteisvaroja, voivat nähdä sijoitustensa reaaliarvon laskevan. 

Jos inflaatio on esimerkiksi 3 % ja sijoittajalla on 100 dollaria käteistä, rahan arvo ostovoimana laskettuna 97 dollariin vuoden kuluttua.

Joukkovelkakirjalainat

Joukkovelkakirjalainat ovat valtion ja muiden organisaatioiden liikkeeseen laskemia arvopapereita kerätäkseen varoja sijoittajilta. Kun joku ostaa joukkovelkakirjalainan, hän lainaa rahaa liikkeeseenlaskijalle, ja vastineeksi hän saa korkomaksuja ja pääoman eräpäivänä. Joukkovelkakirjojen korkomaksut ovat kiinteitä, mikä tarkoittaa, että maksujen todellinen arvo pienenee inflaation noustessa. 

Jos pidät joukkovelkakirjalainaa eräpäivään asti, saat joukkovelkakirjalainan nimellisarvon, mutta pääoman ostovoima on pienempi inflaation vuoksi. Tämän seurauksena inflaation kiihtyminen voi johtaa joukkovelkakirjalainojen alhaisempaan reaalituottoon.

Osakkeet

Osakkeet edustaa omistusta yrityksessä, ja kun ostat osakkeen, ostat osuuden yrityksen tuloista ja varoista. Inflaation kiihtyessä yritykset voivat kohdata korkeampia raaka-aine- ja työvoimakustannuksia, mikä johtaa alhaisempiin voittomarginaaleihin. Tämä voi johtaa osakekurssien laskuun, kun sijoittajat ovat varovaisempia yhtiön tuottopotentiaalin suhteen. Toisaalta jotkut yritykset saattavat pystyä siirtämään korkeammat kustannukset kuluttajille nostamalla hintoja, mikä voi johtaa korkeampiin voittoihin ja korkeampiin osakehintoihin.

Kiinteistöt

Kiinteistöt on aineellinen omaisuus, joka voi tuottaa tuloja ja arvostusta ajan myötä. Inflaatio voi vaikuttaa kiinteistöihin monella tapaa. Kun inflaatio kiihtyy, rakennusmateriaalien ja työvoiman kustannukset nousevat, mikä pienentää investointeja. 

Sijoitusstrategiat salkkujen suojaamiseksi inflaatiolta

Sijoittajat voivat käyttää useita sijoitusstrategioita suojellakseen salkkujaan inflaation vaikutuksilta. Jotkut näistä strategioista sisältävät:

Sijoittaminen inflaatiosuojattuihin arvopapereihin

Inflaatiosuojatut arvopaperit ovat sijoituksia, jotka on erityisesti suunniteltu suojaamaan inflaatiota vastaan. Näitä arvopapereita ovat Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS) ja inflaatiosidonnaiset joukkovelkakirjat. TIPS on Yhdysvaltain valtiovarainministeriön liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjoja, jotka on indeksoitu inflaatioon, mikä tarkoittaa, että joukkovelkakirjalainan pääoma nousee inflaation mukana. 

Inflaatioon sidotut joukkovelkakirjat toimivat samalla tavalla, mutta ne ovat muiden valtioiden ja yritysten liikkeeseen laskemia. Sijoittaminen Inflaatiosuojatut arvopaperit voivat tarjota sijoittajille suojan inflaatiota vastaan, koska näiden arvopaperien arvo nousee inflaation mukana.

Kiinteistöihin sijoittaminen

Aineelliset hyödykkeet ovat fyysisiä hyödykkeitä, kuten kiinteistöjä, hyödykkeitä ja luonnonvaroja. Niiden arvo nousee inflaation myötä. Esimerkiksi kun inflaatio kiihtyy, hyödykkeillä, kuten kullalla ja öljyllä, on taipumus nousta. 

Aineellisiin hyödykkeisiin sijoittaminen voi kuitenkin olla myös riskialtista, koska niiden arvo voi olla epävakaa ja alttiina markkinoiden vaihteluille.

Sijoitusten monipuolistaminen

Hajautus on kelvollinen sijoitusstrategia, jossa sijoitukset hajautetaan eri omaisuusluokkiin. Tämä voi auttaa vähentämään tappioriskiä mistä tahansa sijoituksesta. Hajautus voi myös suojata inflaation vaikutuksilta, koska eri omaisuusluokat toimivat eri tavalla inflaatiokausien aikana. 

Esimerkiksi vaikka osakkeet voivat kehittyä huonosti inflaatiokausien aikana, hyödykkeiden ja kiinteistöt voivat toimia hyvin. Hajauttamalla sijoituksia eri omaisuusluokkiin sijoittajat voivat suojata salkkujaan inflaation vaikutuksilta.

Sijoittaminen korkeatuottoisiin osakkeisiin

Korkeatuottoiset osakkeet ovat osakkeita, jotka maksavat korkean osinkotuoton. Nämä osakkeet tuottavat tuloja jopa inflaatiokausien aikana. Tämä johtuu siitä, että suuria osinkoja maksavilla yrityksillä on todennäköisemmin vakaa tulos ja kassavirta, mikä voi auttaa lieventämään inflaation vaikutusta niiden kannattavuuteen. Lisäksi korkeatuottoiset osakkeet voivat tarjota sijoittajille tulonlähteen, joka voi auttaa tasoittamaan inflaation vaikutuksia salkun arvoon.

Sijoittaminen kehittyville markkinoille

Kun sijoitat kehittyvät markkinat, sijoitat maihin, joissa on nopea talouskasvu ja kehitys. Inflaatio vaikuttaa näihin markkinoihin yleensä vähemmän kuin kehittyneisiin markkinoihin. Tämä johtuu siitä, että kehittyvillä markkinoilla on yleensä alhaisempi velka ja joustavammat valuuttakurssit, mikä voi auttaa lieventämään inflaation vaikutusta niiden talouksiin. Lisäksi kehittyvillä markkinoilla on korkeampi kasvuvauhti, mikä voi tarjota sijoittajille mahdollisuuden saada korkeampi tuotto.

Yhteenveto

Inflaatio on suuri huolenaihe sijoittajille, koska se tuhoaa täysin heidän sijoitustensa ostovoiman ajan myötä. Sijoittajat voivat kuitenkin käyttää useita sijoitusstrategioita turvatakseen salkkunsa inflaation vaikutuksilta. Näitä strategioita ovat sijoittaminen inflaatiosuojattuihin arvopapereihin, sijoittaminen aineellisiin hyödykkeisiin, sijoitusten hajauttaminen, sijoittaminen korkeatuottoisiin osakkeisiin ja sijoittaminen kehittyville markkinoille. 

Käyttämällä näitä strategioita sijoittajat voivat mahdollisesti tuottaa korkeampaa tuottoa pitkällä aikavälillä. Esseitä UK ehdottaa, että sijoittajien tulisi aina harkita huolellisesti sijoitustavoitteitaan, riskinsietokykyään ja taloudellista tilannettaan ennen sijoituspäätösten tekemistä.