Nykyään vahva työpaikkaraportti on vastoin Fedin toiveita. Ajatuksena on, että jos työmarkkinat ovat edelleen liian kuumat, Fed ei halua löysätä tiukkaa rahapolitiikkaansa meneillään olevissa inflaation hillitsemispyrkimyksissä. Ja tämä on skenaario, jota markkinat haluavat välttää tämän vuoden 75 peruspisteen nousun jälkeen.
Mutta JP Morgan Asset Managementin päästrategi David Kelly uskoo, että viimeisimmät luvut ovat parempia pettääkseen ja uskoo, että tapa, jolla tiedot raportoidaan, vääristää todellisuutta, joka piilottaa "enemmän heikkoutta". Tämä on hyvä uutinen niille, jotka ovat huolissaan aggressiivisemmista vaelluksista.
"Kun katson yleistä mosaiikkia siitä, mitä työmarkkinoilla tapahtuu, uskon, että se on edelleen maltillinen täällä, ja uskon, että Yhdysvaltain keskuspankilla on viime kädessä runsaasti tekosyytä hidastaa koronnostoja ja keskeyttää ne vuoden ensimmäisellä neljänneksellä. ensi vuonna", Kelly selitti.
Tämä voi olla merkki siitä, että karhuntekijä saattaa olla saavuttamassa huippuaan ja pohja saattaa olla näkyvissä joidenkin päihitettyjen nimien varalta.
Tätä taustaa vasten Kellyn analyytikot pankkijättiläisessä suosittelevat sijoittajia valitsemaan useita nimiä, jotka sopivat tiettyyn profiiliin; vähentynyt huomattavasti viime aikoina, mutta valmiina työntämään eteenpäin. Ajoimme nämä tickerit läpi TipRanks-tietokanta nähdäksesi mitä muut Streetin osapuolet tekevät näistä valinnoista. Tarkastetaan yksityiskohdat.
ChargePoint (CHPT)
Yksi osakemarkkinoiden suurimmista tapahtumista viime vuosien aikana on ollut sähköautojen (EV) segmentin nousu. Teslan johdolla muut yritykset ovat saaneet mahdollisuuden ajaa tätä maallista trendiä, mutta yleistymisen myötä mukana on myös infrastruktuuri, jota tarvitaan tämän uuden teollisuuden tukemiseen. Tässä ChargePoint tulee kehykseen.
Yhtiö operoi yhtä maailman suurimmista sähköajoneuvojen latausverkostoista, ja se on johtavassa asemassa Pohjois-Amerikassa – 7x suurempi markkinaosuus kuin lähin kilpailija verkkotason 2 latauksessa – samalla kun se jatkaa ison loiman tekemistä myös Euroopassa. Yhteensä Yhdysvalloissa ja Euroopassa on yli 211,000 XNUMX ChargePoint-latauspistettä.
ChargePoint on kuitenkin ollut toimitusketjun ongelmien armoilla, ja ne vaikuttivat yhtiön viimeisimpään neljännesvuositulokseen – vuoden 2023 kolmannella neljänneksellä (lokakuun neljännes). Vaikka liikevaihto kasvoi 93 % edellisvuoden vastaavasta ajanjaksosta 125.34 miljoonaan dollariin, luku jäi Streetin odotuksista 6.78 miljoonalla dollarilla. Ja koska toimitusketjun häiriöt vaikuttivat sekä kustannuksiin että toimitusten saatavuuteen, bruttomarginaalit putosivat vuodentakaiseen verrattuna 25 prosentista 18 prosenttiin myynnistä. Sellaisenaan EPS oli -0.25 dollaria, huonompi kuin konsensus -0.23 dollarissa.
Markkinat eivät olleet tyytyväisiä näyttöön ja laskivat osakkeita seuraavassa istunnossa, mikä lisäsi vuoden tappioita, jotka ovat nyt 38 %.
Kuitenkin, vaikka panee merkille ajankohtaiset ongelmat, JP Morganin Bill Peterson esittää syitä pysyä nousujohteisena.
"Vaikka tarjontarajoitteet ovat yleensä laantumassa, tiimillä on yhä edessään kustannusvastatuuli, jonka vuoksi koko vuoden marginaalien odotetaan nyt jäävän odotuksia pienemmäksi (vaikkakin suuntaa antaen ennakkoarviomme mukaisesti)," analyytikko selitti. "Kuitenkin operaation jäädessä odotusten alapuolelle ja ChargePointin vakaan toiminnan vipuvaikutuksen myötä olemme yhä vakuuttuneempia siitä, että ChargePoint pystyy osoittamaan lisäparannuksia päästäkseen vapaaseen kassavirtaan positiiviseen CY24:n loppuun mennessä."
"Uskomme edelleen, että ChargePointin mittakaava ja johtajuus eri toimialoilla (laivasto, kaupallinen ja asuinalue) ovat aliarvostettuja, samoin kuin ohjelmisto- ja palvelutarjonta, joiden pitäisi kiihtyä tulevina vuosina, vaikka ne jäävätkin jälkeen liitettyjen laitteiden myynnin hyperkasvusta. toistuvien asiakkaiden osuudella kasvaa”, Peterson jatkoi.
Näin ollen Peterson luokittelee CHPT:lle Overweight (eli Buy) -luokituksen ja 18 dollarin hintatavoitteen. Tämä luku ilmaisee hänen luottamuksensa CHPT:n kykyyn nousta 53 % seuraavan kahdentoista kuukauden aikana. (Katso Petersonin ennätys, Klikkaa tästä)
Useimmat analyytikot ajattelevat samalla tavalla; 5 Buys vs. 1 Hold, osake väittää Strong Buy -konsensusluokituksen. Siellä on myös paljon nousua ennustettu; 19.67 dollarilla keskimääräinen tavoite antaa tilaa 12 kuukauden 68 prosentin nousulle. (Katso CHPT:n osakeennuste TipRanksista)
Ohjainlanka (GWRE)
Digitaalinen muutos on saanut muodonmuutoksen monille segmenteille, mukaan lukien vakuutusalalle. Mukana siirtymävaiheessa on Guidewire, yritys, joka tarjoaa tärkeitä ohjelmistojärjestelmiä omaisuus- ja vahinkovakuutusmarkkinoille ja jota pidetään alan johtavana yrityksenä. Sen tuotteet kattavat kaiken vakuutushallinnosta korvausvaatimuksiin, vakuuttamiseen ja analytiikkaan, ja yritys on keskittynyt asiakkaiden siirtämiseen pilvialustaan. Tämä on vakuutusalalla vielä kehittymätön alue, joten kasvunvaraa täällä riittää.
Guidewire julkaisee viimeisimmät neljännesvuosituloksensa tiistaina (6. joulukuuta), mutta voimme katsoa heinäkuun vuosineljänneksen tulosta saadaksesi käsityksen liiketoiminnan asemasta.
Vuoden 2022 viimeisellä vuosineljänneksellä liikevaihto kasvoi 7 % vuodentakaisesta 244.6 miljoonaan dollariin, mutta voitti Streetin vaatimukset 14.97 miljoonalla dollarilla. Samoin alarivillä, adj. EPS 0.03 dollaria ylitti analyytikkojen -0.01 dollarin ennusteen.
Huoli kysynnän heikkenemisestä vaikeutetun taloudellisen taustan vuoksi on kuitenkin painanut osakkeita, jotka ovat yhteensä 48 % pudonneet tähän päivään mennessä.
Kuitenkin, JP Morganin Aleksei Gogolev korostaa tulevaa kasvupotentiaalia. Hän kirjoittaa: "GWRE palvelee sitä osaa vakuutusmarkkinoista, josta on tunkeutunut alle kolmasosa, mikä tarkoittaa kestävää kasvunäkymää... GWRE on vakiinnuttanut yhden johtavista kilpailuasemista, minkä ansiosta yhtiö voi 1) johtaa paikan päällä ohjelmistointegraatio ja 2) onnistuneesti siirtyminen johtavaksi pilviratkaisujen toimittajaksi vakuutusyhtiöille. Jälkimmäisen ansiosta GWRE:stä tuli päätoimittaja sekä uusille että olemassa oleville vakuutusyhtiöille, jotka haluavat siirtää toimintansa pilveen. Arvioimme, että GWRE voisi mahdollisesti yli kaksinkertaistaa nykyisen tulonsa siirtämällä nykyisen asiakaskuntansa pilveen."
Nämä kommentit tukevat Gogolevin ylipaino- (eli osta) -luokitusta Guidewiren osakkeille. Kun hintalappu on 78 dollaria, analyytikko uskoo, että osakkeet voivat nousta 34 prosenttia seuraavan kahdentoista kuukauden aikana. (Katso Gogolevin ennätys, Klikkaa tästä)
Muu osa Street tarjoaa joukon mielipiteitä, kun pohditaan Guidewiren mahdollisuuksia; Kaiken kaikkiaan osake väittää kohtalaisen osto-konsensusluokituksen, joka perustuu 7 ostoon, 4 pitoon ja 1 myyntiin. Ennusteen mukaan 12 kuukauden voitto on ~44 %, kun keskimääräinen tavoite on 83.80 dollaria. (Katso GWRE:n osakeennuste TipRanksista)
Farfetch Limited (FTCH)
Viimeinen JPM:n tukema osake on Farfetch, luksusmuotituotteiden myyntiin erikoistunut yritys. Näitä myydään FTCH:n verkkoalustan kautta, ja tarjolla on yli 1,400 XNUMX luksusbrändiä koruista huippuluokan kenkiin, miesten ja naisten muotiin sekä runsaasti asusteita niiden välissä. Britti-portugalilaisen yrityksen pääkonttori on Lontoossa, Isossa-Britanniassa, mutta sillä on myös toimistoja suurissa maailmanlaajuisissa keskuksissa, kuten New Yorkissa, LA:ssa, Tokiossa ja Shanghaissa.
Ylellisyystavaroiden uskotaan olevan jossain määrin suojassa inflaatioympäristöltä, mutta tämä ajatus ei ole auttanut Farfetchia voittamaan vuoden 2022 karhua. Itse asiassa osakkeet ovat laskeneet surkeat 83 % tänä vuonna, eikä yhtiön Q3-raportti auta asiaa. Erityisesti adj. -0.24 dollarin EPS oli huonompi kuin ennustajien -0.20 dollaria.
Tätä pettymystapahtumaa seurasi toinen. Yhtiö järjesti äskettäin sijoittajapäivän, jossa se esitti 3 vuoden näkymät, mutta se ei tehnyt vaikutusta. Osakkeet putosivat 35 % seuraavassa istunnossa, JP Morganin myyntiin Doug Anmuth kutsuu "ylitehty" ja sellainen, joka luo "houkuttelevan sisääntulokohdan".
Anmuthin FTCH:ta koskeva härkätyö perustuu useisiin kohtiin: "1) FTCH:n asema johtavana globaalina markkinapaikkana 300 miljardin dollarin luksusmarkkinoilla, jotka muuttuvat nopeasti verkossa; 2) FTCH:n vakiintunut sähköisten toimilupien malli, joka houkuttelee lisää merkkejä ja varastoa alustalle; 3) FTCH:n vahva asema nopeasti kasvavilla Kiinan luksusmarkkinoilla sekä FTCH-sovelluksen että äskettäin avatun myymälän kautta Alibaban Tmall Luxury Pavilionissa (TLP); & 4) FTCH:n useita kumppanuuksia ja kasvun ajureita edessä, mukaan lukien Richemont/YNAP, Reebok, Neiman Marcus ja Ferragamo.
"Ymmärrämme, että FTCH on show-me -tarina", 5 tähden analyytikko tiivisti, "mutta uskomme, että yhtiöstä tulee edelleen arvokkaampi kumppani maailmanlaajuiselle luksusteollisuudelle."
Tätä varten Anmuth toistaa osakkeille ylipainoisen (eli Buy) luokituksen sekä 15 dollarin hintatavoitteen. Vaikutukset sijoittajille? Nousu peräti 174 % nykyisestä tasosta. (Katso Anmuthin ennätys, Klikkaa tästä)
Tarkasteltaessa konsensuksen jakautumista analyytikot katsovat, että tämä osake on kohtalainen osto, joka perustuu 9 ostoon vs. 1 pito ja myynti. Useimmat näyttävät ajattelevan, että osakkeet ovat lyöneet liikaa; 13.74 dollarilla keskimääräinen tavoite viittaa siihen, että ne nousevat 151 % korkeammalle yhden vuoden aikana. (Katso Farfetchin osakeennuste TipRanksissa)
Löydä hyviä ideoita osakekaupasta houkuttelevilla arvoilla käymällä TipRanks ' Parhaat varastot ostaa, äskettäin lanseerattu työkalu, joka yhdistää kaikki TipRanksin pääomaosaamiset.
Vastuuvapauslauseke: Tässä artikkelissa esitetyt mielipiteet ovat yksinomaan esillä olevan analyytikon mielipiteet. Sisältö on tarkoitettu käytettäväksi vain tiedotustarkoituksiin. On erittäin tärkeää tehdä oma analyysi ennen sijoittamista.
Lähde: https://finance.yahoo.com/news/bottom-3-stocks-jp-174743953.html