Inflaatio nousi otsikoihin suurimman osan viime vuodesta, kaikista pahimmista syistä: se oli aivan liian korkea, oli kesäkuussa yli 9 %, ja inflaatiopaineet painoivat osakemarkkinoita voimakkaasti alas. Fed nosti korot korkeimmalle tasolle yli kymmeneen vuoteen ja uhkasi taantuman taistellakseen hintojen nousua vastaan.
Nykyään inflaatio on edelleen otsikoissa, vaikka sävy on muuttunut. Vuositaso on laskeva; Joulukuun luku oli 6.5 prosenttia vuodentakaisesta. Vaikka tämä on hyvä uutinen, joitain epäilyksiä on edelleen olemassa.
"Kiippuvaista hintojen, kuten viulutuntien, eläinlääkäripalkkioiden, autokorjausten ja muiden pienyritysten ja yksityisten elinkeinonharjoittajien tarjoamien palvelujen, inflaatio kiihtyi edelleen vuoden 2022 lopulla – ja tämä tahmeus saattaa saada inflaation kiihtymään myöhemmin tänä vuonna tai vuonna 2024. kasvu palaa raiteilleen”, Comerica Bankin pääekonomisti Bill Adams sanoi tuoreessa muistiossa.
Inflaation mahdollinen elpyminen viittaa välittömästi defensiivisiin salkkuliikkeisiin yksityissijoittajille, erityisesti osinko-osakkeet. Nämä tuloa tuottavat osakkeet tarjoavat jonkin verran suojaa sekä inflaatiota että osakkeiden heikkenemistä vastaan tarjoamalla tasaisen tulovirran.
Tätä taustaa vasten jotkut Wall Streetin analyytikot ovat antaneet peukalot kahdelle osinkoosakkeelle, joiden tuotto on 7 % tai jopa parempi. Avattuamme TipRanks-tietokannan tutkimme näiden kahden takana olevia yksityiskohtia saadaksemme selville, mikä tekee niistä houkuttelevia ostoja.
Yritystuotteiden kumppanit (EPD)
Aloitamme keskivirran energiayhtiöstä, Enterprise Products Partnersista. Yrityksen kuljetus- ja varastointiverkosto yhdistää kaivonpäät hiilivetyalan asiakkaisiin; Yhtiön päätehtävänä on kuljettaa raakaöljyä, jalostettuja tuotteita, maakaasua ja maakaasunesteitä sinne missä niitä tarvitaan. Enterprisella on omaisuusverkosto, joka sisältää putkistoja, rautatie- ja maantiesäiliöaluksia ja proomuja sekä jalostamoita, käsittelylaitoksia, päätepisteitä ja säiliötiloja. Nämä verkostot keskittyvät Texasin ja Louisianan rannikolle, mutta ulottuvat Mississippin laaksoon ja Kalliovuorille, kaakkoon ja Appalachian ja Suurten järvien alueille.
Hiilivetysektori on saanut vauhtia hintojen noususta viimeisen 18 kuukauden aikana, ja sitä tukee se tosiasia, että nykymaailmamme ei yksinkertaisesti tule toimeen ilman polttoainetta – eivätkä kuluttajat siis voi tehdä merkittäviä leikkauksia kulutuksessa. Tämän seurauksena, kun S&P 500 on osoittanut 11 % laskua viimeisen 12 kuukauden aikana, EPD:n osakkeet ovat nousseet noin 14 % samana ajanjaksona. Tämä voitto on tullut samanlaisen tulojen ja tulosten nousun rinnalla.
Yhtiö raportoi neljännesvuosittain 1. helmikuuta neljännen vuosineljänneksen ja koko vuoden 4 tuloksen; mutta voimme katsoa taaksepäin Q2022:sta saadaksemme käsityksen kuvasta. Kolmannen vuosineljänneksen yläraja oli 3 miljardia dollaria, kun edellisen vuoden 15.5 miljardia dollaria oli enemmän. Erityisesti osinkosijoittajia kiinnostaa, että osakkeenomistajille kuuluva nettotulo oli 10.8 miljardia dollaria, kun se vuotta aiemmin oli 1.4 miljardia dollaria. Osakekohtaisesti laskettuna tämä oli 1.2 senttiä laimennettua osaketta kohden, mikä merkitsee 62 %:n nousua vuotta aiemmasta.
Yhtiö ilmoitti seuraavan osingonmaksunsa 4Q22:lta 5. tammikuuta 49 senttiä kantaosakkeelta. Tämä maksu maksetaan 14. helmikuuta. Vuotuinen maksu, 1.96 dollaria, antaa 7.7 prosentin tuoton, joka on yli 3 kertaa laajemmilla markkinoilla havaittu keskimääräinen osinkotuotto – ja mikä vielä tärkeämpää, ylittää nykyisen inflaation yli täydellä pisteellä. Enterprise on sitoutunut pitämään osingon luotettavana, ja sillä on 24 vuoden säännöllinen osingonkorotushistoria.
Tämä yritys on kiinnittänyt TD Securitiesin analyytikko Linda Ezergailisin huomion, joka kirjoittaa: "Uskomme, että EPD:n yksiköt tarjoavat yhdistelmän arvon ja jakelun kasvua kohtuullisella riskiprofiililla, kun otetaan huomioon yhtiön hyvin sijoitettu integroitu omaisuusjärjestelmä, liitettävyys ja mittakaava. , vakiintunut asema ja asiantuntemus. Opinnäytetyömme sisältää odotuksia arvonmäärityksen laajenemisesta, kun sijoittajat tunnistavat EPD:n pitkän aikavälin kasvumahdollisuudet sen hiilivetyihin liittyvään vientiin kasvaville markkinoille, siirtymiseen vähähiilisempään energiaan ja arvoketjun laajentamiseen keskivirran petrokemian mahdollisuuksiin. ”
Asemaansa eteenpäin Ezergailis arvioi EPD:n osakkeiden oston, ja hänen 31 dollarin hintatavoite merkitsee yhden vuoden 21 prosentin nousupotentiaalia. Tämänhetkisen osinkotuoton ja odotetun hinnannousun perusteella osakkeen kokonaistuottoprofiili on ~29 %. (Katso Ezergailin ennätys, Klikkaa tästä)
Jotkut osakkeet ansaitsevat rakkautensa Wall Streetiltä – ja EPD, jolla on 11 positiivista arvostelua, jotka tukevat yksimielistä Strong Buy -konsensusluokitusta, on selvästi tehnyt niin. Osakkeiden hinta on 25.59 dollaria, ja niiden keskimääräinen hintatavoite 31.18 dollaria viittaa 17.5 prosentin arvonnousuun seuraavien 12 kuukauden aikana. (Katso EPD:n osakeennuste)
Coterra Energy, Inc. (CTRA)
Luettelomme toinen osake, Coterra Energy, on hiilivetyteollisuuden etsintä- ja tuotantoalueella – erityisesti Pohjois-Amerikan öljy- ja kaasukentillä. Coterran toimintaverkosto on joissakin Pohjois-Amerikan tuottavimmista ja kannattavimmista muodostelmista, kuten Pennsylvanian Marcellus-liuskeesta, Teksasin Permi-altaassa ja Oklahoman Anadarko-altaassa. Kaiken kaikkiaan Coterran jalanjälki on 600,000 2,891 eekkeriä ja todistetuissa varoissa reilusti yli XNUMX XNUMX miljoonaa barrelia öljyekvivalenttia.
Coterran vankka asema malminetsintä- ja tuotantomaailmassa heijastuu yhtiön tasaisesti nouseviin tuloihin ja tulokseen. Coterra raportoi 4Q22 ja koko vuoden 2022 tuloksensa helmikuun 23. päivänä, mutta toistaiseksi voimme katsoa julkaistuja 3Q22 tuloksia saadaksemme kuvan siitä, miten yhtiöllä menee.
Tämä kuva on yksi tulojen kasvusta. Liikevaihto oli 2.52 miljardia dollaria, kun se vuotta aiemmin oli vain 440 miljoonaa dollaria. Nämä tulot toivat nettotuloa 1.196 miljardia dollaria, kun se vuoden 64 kolmannella neljänneksellä oli 3 miljoonaa dollaria. Osakekohtainen tulos nousi 21 sentistä 16 dollariin vuositasolla. Liiketoiminnan rahavirta oli 1.51 miljardia dollaria neljänneksellä ja vapaa kassavirta 1.77 miljardia dollaria. Nämä hyvät tulokset perustuivat korkeisiin tuotantomääriin, jotka ylittivät aiemmin julkaistun ohjeistuksen. Öljyntuotanto vuoden 1.06 kolmannella neljänneksellä oli 3 MBopd, mikä on ohjeistuksen keskipisteen yläpuolella, ja maakaasun tuotanto neljänneksellä oli keskimäärin 22 miljardia kuutiometriä päivässä, mikä ylitti ohjeistuksen huippuluokan.
Osinkojen osalta Coterra on ilmoittanut suunnitelmistaan palauttaa osakkeenomistajille jopa 74 prosenttia kolmannen vuosineljänneksen vapaasta kassavirrasta, ja kaksi kolmasosaa tuotosta maksetaan osinkoina. Nykyinen osinko 3 sentin perusosasta plus 15 sentin muuttuja on 53 senttiä kantaosakkeelta; tämä osinko antaa voimakkaan 68 % tuoton, joka on selvästi korkeampi kuin vertailuyritysten keskimääräiset tuotot – ja inflaatio.
Stifel-analyytikko Derrick Whitfield on käsitellyt Coterraa, ja hän on iloinen yhtiön todistetusta luotettavuudesta – ja tulevaisuuden suunnitelmista – pääoman palauttamisessa osakkeenomistajille.
”Coterra on sitoutunut +50 %:n tuottoon osakkeenomistajille, pois lukien osakkeiden takaisinostot. Viimeisten kahden vuosineljänneksen aikana yhtiö on palauttanut 81 % ja 74 % FCF:stä käteisosingoilla ja osakkeiden takaisinostoilla. Yhtiön kanssa pidetyssä äskettäisessä tapaamisessa toimitusjohtaja totesi, että hän haluaa erottaa yhtiön vuonna 2023, mikä mielestämme voisi olla perusosingon terve kasvu ja osakkeiden takaisinostot”, Whitfield totesi.
Nämä kommentit ja vaikutukset osakkeen arvoon osinkosijoittajille tukevat Whitfieldin ostoluokitusta CTRA:ssa, ja hänen hintatavoitteensa, nyt 38 dollaria, viittaa 54 prosentin nousuun yhden vuoden horisontissa. (Jos haluat katsoa Whitfieldin ennätystä, Klikkaa tästä)
Tarkasteltaessa konsensusjakaumaa, 6 ostoa, 10 pitoa ja yksi myynti on julkaistu viimeisen kolmen kuukauden aikana. Siksi CTRA saa kohtalaisen osto-konsensusluokituksen. 31.67 dollarin keskihintatavoitteen perusteella osakkeet voivat nousta ~28 % seuraavan vuoden aikana. (Katso CTRA osakeennuste)
Löydä hyviä ideoita osakekaupasta houkuttelevilla arvoilla käymällä TipRanks ' Parhaat varastot ostaa, työkalu, joka yhdistää kaikki TipRanksin oman pääoman näkemykset.
Vastuun kieltäminen: Tässä artikkelissa esitetyt mielipiteet ovat vain esillä olevien analyytikoiden mielipiteet. Sisältö on tarkoitettu käytettäväksi vain tiedotustarkoituksiin. On erittäin tärkeää tehdä oma analyysi ennen sijoittamista.
Lähde: https://finance.yahoo.com/news/seeking-least-7-dividend-yield-012839817.html