defi (Hajautettu rahoitus) on nouseva ja nopeasti kehittyvä teknologia, joka tarjoaa laajan valikoiman rahoituspalveluita blockchain. Kaksi suosituinta DeFi-protokollaa ovat Uniswap ja Pancakeswap. Molemmat protokollat tarjoavat käyttäjille erilaisia tapoja käydä kauppaa rahakkeilla, mutta mitkä niiden väliset erot selittävät, miksi jokin voisi olla parempi tietyntyyppisille kaupoille?
Tässä artikkelissa perehdymme syvällisesti kahteen alustaan ja niiden ominaisuuksien, maksujen ja riskien vertailuun.
Mikä on Uniswap?
Uniswap on automatisoitu likviditeettiprotokolla, joka perustuu Ethereum älykkäitä sopimuksia. Sen avulla ihmiset voivat vaihtaa ERC-20-tokeneita suoraan ETH- tai muihin ERC-20-tokeneihin ilman välikäsiä.
Siinä on helppokäyttöinen käyttöliittymä, ja sen avulla käyttäjät voivat luoda omia likviditeettipoolejaan, joita voidaan käyttää tokenparien väliseen kauppaan ilman, että ostajia ja myyjiä tarvitsee sovittaa yhteen.
Uniswap on suunniteltu ensisijaisesti automatisoituun kaupankäyntiin, mutta se tukee myös manuaalisia kauppoja, jos haluat enemmän hallita kauppojasi.
Mikä on Pancakeswap?
Pancakeswap on hajautettu kryptovaluuttapörssi, joka perustuu Binance Smart Chain (BSC). Sen avulla käyttäjät voivat vaihtaa omaisuutta Automated Market Maker (AMM) -mallin avulla, joka käyttää älykästä sopimusta, joka sovittaa automaattisesti osto- ja myyntitilaukset. Alusta tarjoaa korkean likviditeetin, koska sillä käy kauppaa paljon käyttäjiä.
Pancakeswap tukee myös panostamista ja viljelyä, jolloin käyttäjät voivat ansaita palkintoja alustan likviditeetin tarjoamisesta.
Uniswapin ja Pancakeswapin vertailu
Tärkein ero Uniswapin ja Pancakeswapin välillä on lohkoketju, jolle ne on rakennettu: Ethereum vs. Binance Smart Chain (BSC). Tämä vaikuttaa tokeneihin, joilla voit käydä kauppaa, sekä kauppoihin liittyviin maksuihin. Uniswap on rakennettu Ethereumiin, kun taas Pancakeswap on rakennettu Binance Smart Chainille.
Listatut tunnukset
Token-kaupan osalta Uniswapilla on paljon laajempi valikoima Pancakeswapiin verrattuna. Uniswap antaa sinun vaihtaa myös muita ERC-20-tokeneita, kuten ERC-721-merkkejä (ei-vaihtokelpoisia tokeneita). Toisaalta Pancakeswap tukee vain BSC-pohjaisia tokeneita.
Adoptioprosentti
Jo vakiintuneita hajautettuja pörssiä (DEX) on vaikea verrata niiden menestyksen tai käyttöönottoasteen suhteen. Erityisesti Uniswap on kukoistanut sen jälkeen, kun DeFi-maailman laillistaneet Automated Market Maker (AMM) -toiminnot esiteltiin. PancakeSwapin kasvuvauhti BSC:n ja CAKE-tunnuksen ansiosta on kuitenkin saanut monet spekuloimaan, että tämä projekti saattaa ohittaa Uniswapin. Suuremmasta käyttäjämäärästään huolimatta Uniswapin keskimääräinen kaupankäyntivolyymi viittaa siihen, että sillä ei ole auktoriteettia PancakeSwapiin verrattuna. Vaikka molemmat projektit tarjoavat erilaisia arvoehdotuksia, jotka vetoavat erilaisiin käyttäjäryhmiin ja kokemuksiin, olisi mielenkiintoista nähdä, pystyykö PancakeSwap saavuttamaan Uniswapin suosion suhteen.
Maksut
Maksujen osalta Uniswap veloittaa 0.3 % jokaisesta tekemästäsi tapahtumasta. Tämä on huomattavasti alhaisempi verrattuna useimpiin keskitettyihin pörsseihin. Pancakeswapilla toisaalta vaihtelevat maksut riippuen siitä, kuinka paljon likviditeettiä on saatavilla tietyssä poolissa. Yleisesti ottaen Pancakeswapin kaupankäyntipalkkiot ovat kuitenkin huomattavasti alhaisemmat kuin Uniswapin.
Riski
Mitä tulee riskeihin, molemmat alustat ovat avoimen lähdekoodin ja luotettavia, mikä tarkoittaa, että kumpaankaan alustaan tallennettuja varoja ei voida varastaa tai peukaloida. Jokaisen alustan riskiprofiili vaihtelee kuitenkin taustalla olevan lohkoketjuteknologian vuoksi. Ethereumia käytetään paljon laajemmin ja sillä on pitkä historia tietoturvasta, kun taas BSC on vielä suhteellisen uusi ja sen älykkäät sopimukset ovat vähemmän auditoituja kuin Ethereumissa.
Alkuperäiset tunnukset
1. CAKE-merkki
PancakeSwapin alkuperäistä merkkiä käytetään kannustamaan käyttäjiä ja palkitsemaan heitä likviditeetin tarjoamisesta alustalle.
PancakeSwap julkaisi V2-päivityksensä toukokuussa 2022, mikä on varmasti siunaus Token Holdersille. Tämä päivitys sisältää CAKEn enimmäismäärän enimmäismäärän 750 miljoonaan.
CAKE-merkkien haltijat saavat käyttöönsä uusia etuja, kuten painotetun äänestyksen, parantuneet maatilojen tuotokset ja parannetut IFO-allokaatiot.
CAKEn polttomekanismi pysyy ennallaan, mutta käyttäjät saavat edelleen kaiken irti sen alkuperäisistä apuohjelmista, kuten likviditeetin tarjoajien palkkioista ja lottopalkinnoista; sen lisäksi, että sitä käytetään arpajaisten ja IFO-merkkien myynnin hallinto- ja aputunnuksena.
Voit ostaa CAKE-tokeneita yhdestä tärkeimmistä pörsseistä, kuten Binancesta, Kucoinja SushiSwap.
2. UNI-tunnus
Uniswapin alkuperäistä merkkiä käytetään kannustamaan käyttäjiä ja palkitsemaan heitä likviditeetin tarjoamisesta alustalle. Sen avulla he voivat myös äänestää ehdotetuista protokollan päivityksistä ja muutoksista.
Tämä token lähetettiin syyskuussa 2020 niille, jotka ovat käyneet kauppaa kryptovaluutoilla Uniswapissa ennen kyseistä päivämäärää. Genesisissä lyötiin miljardi UNI-tokenia ja kunkin henkilön osuus jaettiin tietyssä osassa yhteisölle, tiimille, sijoittajille ja neuvonantajille.
Tokenin haltijat ovat nyt osa Uniswapin päätöksentekoprosessia ja voivat äänestää alustan varojen kohdentamisesta tai ehdottaa muutoksia sen toimintaan omistamalla UNI-tokeneita.
Voit ostaa UNI-tokeneita suurimmista pörsseistä, kuten Coinbase, Binance ja Bitfinex.
Tekijät, jotka on otettava huomioon valittaessa hajautettua vaihtoa
Oikean DEX:n valinnassa on otettava huomioon useita tärkeitä tekijöitä, kuten likviditeetti, palkkiot ja riski. Sinun tulee myös kiinnittää huomiota tokenomiikkaan ja kuhunkin alustaan liittyviin alkuperäisiin tunnuksiin, koska ne voivat tarjota lisäetuja, kuten painotetun äänestyksen tai parannetun IFO-allokoinnin.
Valintasi riippuu siitä, mikä alusta sopii paremmin tarpeisiisi ja mieltymyksiisi.
Tee due diligence ennen kuin teet investointeja kumpaankin hankkeeseen ja kiinnitä huomiota myös niiden vastaaviin yhteisöihin saadaksesi lisää näkemyksiä kokeneilta käyttäjiltä, jotka voivat antaa sinulle paremman käsityksen molemmista DEX:istä.
Kaiken kaikkiaan, vaikka Uniswapilla on etulyöntiasema käyttäjäkunnan ja likviditeetin suhteen, PancakeSwap on saavuttamassa nopeasti V2-päivityksensä ja käyttäjien keskuudessa suositun CAKE-tunnuksen ansiosta.
Hajautetun pörssin kaupankäynnin edut
1. Käyttäjän autonomia: Hajautetut pörssit tarjoavat käyttäjille täyden hallinnan varoihinsa, mikä tarkoittaa, että he ovat ainoita, jotka voivat käyttää niitä. Tämä eroaa keskitetyistä vaihdoista, joissa käyttäjä on alustan armoilla omaisuutensa säilyttämisen ja turvallisuuden suhteen.
2. Turvallisuus: DEX:issä kaikki tapahtumat tallennetaan julkiseen lohkoketjuun, mikä tekee hakkereista vaikeaksi peukaloida tietueita tai varastaa varoja käyttäjien lompakoista.
3. yksityisyys: Koska hajautetut pörssit eivät vaadi henkilökohtaisia tietoja käyttäjältä, kaupankäyntitoiminta pysyy nimettömänä ja kolmansien osapuolten, kuten viranomaisten tai hallitusten, jäljittämättöminä.
4. nimettömyys: Käyttäjät voivat osallistua kauppoihin ilman, että heidän tarvitsee paljastaa henkilöllisyyttään tai antaa mitään henkilökohtaisia tietoja.
5. Alemmat kustannukset: Hajautetuilla pörsseillä on yleensä alhaisemmat kaupankäyntimaksut kuin keskitetyillä, mikä tekee niistä kustannustehokkaamman vaihtoehdon niille, jotka haluavat käydä kauppaa kryptovaroilla.
Hajautettujen pörssien kaupankäynnin haitat
1. Tekninen monimutkaisuus: Kokemattomille käyttäjille hajautetun vaihdon tekninen prosessi voi olla pelottava ja hämmentävä.
2. Likviditeettiriski: Koska DEX:t ovat vielä suhteellisen uusia, niillä on yleensä alhaiset kaupankäyntivolyymit, mikä voi johtaa hintojen lipsumiseen ja vaikeuttaa ostajien tai myyjien löytämistä tietylle omaisuudelle.
3. Tuen puute: Jos käyttäjä kohtaa ongelmia käydessään kauppaa DEX:llä, ei yleensä ole asiakaspalvelutiimiä, joka tarjoaisi apua, koska useimmat hajautetut pörssit toimivat ilman keskitettyä yhteyspistettä.
4. Sääntelyn epävarmuus: Hajautetuilta pörssiltä puuttuu tarvittavat säännökset, joita keskitetyt pörssit usein tarvitsevat toimiakseen laillisesti tietyillä lainkäyttöalueilla, mikä tekee niistä mahdollisesti riskialttiita sijoituksia niille, jotka eivät tunne sääntelyympäristöä.
5. Haavoittuvuus hakkereille: Koska DEX:t on rakennettu julkisille lohkoketjuille, ne voivat olla alttiina hakkeroille, jos protokollia ei ole suojattu riittävästi. Tämä voi johtaa varojen menettämiseen käyttäjille, jotka ovat tallentaneet omaisuuttaan vaarantuneelle alustalle.
Yhteenveto
Hajautetut vaihdot tarjoavat käyttäjille useita etuja, kuten lisääntyneen autonomian, turvallisuuden, yksityisyyden ja anonymiteetin. Niissä on kuitenkin myös useita haittoja, jotka on otettava huomioon ennen niiden sijoittamista tai kaupankäyntiä, mukaan lukien tekninen monimutkaisuus, likviditeettiriskit, tuen puute ja sääntelyn epävarmuus. On tärkeää tehdä oma tutkimus ja valita tarpeitasi parhaiten vastaava DEX ottaen huomioon siihen liittyvät riskit.
Uniswapista on tullut johtava DEX käyttäjäkunnan ja likviditeetin suhteen, mutta PancakeSwap on nopeasti kuromassa kiinni V2-päivityksen ja CAKE-tunnuksen ansiosta, joka on saanut hyvän vastaanoton käyttäjien keskuudessa. Molemmat alustat tarjoavat ainutlaatuisia etuja, joten voit päättää, kumpi sopii paremmin tarpeisiisi.
Muista aina tehdä oma tutkimus ja arvioida siihen liittyvät riskit ennen varojen sijoittamista.
Lähde: https://www.cryptopolitan.com/uniswap-vs-pancakeswap-making-sense-of-defi/