Puhutaanpa biotekniikasta. Nämä osakkeet tarjoavat ainutlaatuisen joukon houkutuksia sijoittajille, erityisesti sijoittajille, jotka ovat valmiita ottamaan ylimääräistä riskiä. Ensinnäkin bioteknologiayrityksillä on tunnetusti korkeat yleiskustannukset ja yhtä pitkät toimitusajat tuotekehitykseen. Mutta tätä tasapainottaa mahdollisuus valtaviin voittoihin – myyntivoittoihin ja osakkeen arvostukseen – kun uusi lääke osoittaa vahvasti positiivisia kliinisiä kokeita tai saa viranomaishyväksynnän kaupallistamiseen.
Esimerkiksi viime viikolla Ambrx Biopharma näki osakepiikkinsä massiivisen 1007 % yhdessä päivässä. Tämä valtava voitto johtui vakaasti positiivisista tuloksista vaiheen 2 kliinisestä tutkimuksesta metastaattisen rintasyövän hoidossa. Yhtiön lääkeehdokas sai vauhtia – mutta osakkeenomistajat olivat välittömiä voittajia, kun heidän omistuksensa arvo nousi pilviin.
Kaikki biotekniikan osakkeet eivät hyppää 1000 %, mutta ei ole harvinaista, että nämä osakkeet tuplaavat positiivisten uutisten johdosta. Riskinä on tietysti se, että nämä osakkeet voivat pudota yhtä paljon, jos kliininen tutkimus epäonnistuu tai valtion sääntelyviranomainen kieltää hyväksynnän. Bioteknologian sijoittajien onneksi Wall Streetin osakeanalyytikoiden joukkoon kuuluu biotekniikan asiantuntijoita – jotka osaavat erottaa toisistaan.
Ja tästä pääsemme Needhamin analyytikko Ami Fadiaan, joka on tutkinut kahta kliinisen vaiheen bioteknologiaosaketta, joissa on potentiaalia kaksinkertaistua, jos niiden tulevat katalyytit osoittaisivat positiivisia tuloksia. Käyttämällä TipRanksin tietokanta, huomasimme, että myös muu Street on mukana, koska jokaisella on "Vahva osto" -konsensusluokitus.
Theseus Pharmaceuticals, Inc. (THRX)
Aloitamme katselumme Theseus Pharmaceuticalsilla, kliinisen vaiheen syöpätutkimukseen keskittyneellä yrityksellä. Erityisesti Theseus työskentelee tyrosiinikinaasi-inhibiittoreiden (TKI:iden) kehittämisessä uudeksi terapiaksi, jolla on potentiaalia "ylentää" hoidolle vastustuskykyisiä syöpiä.
Theseuksen kehitysputkistossa on tällä hetkellä kolme raitaa, joista kaksi on löytö- ja prekliinisissä vaiheissa, ja yksi, THE-630, on ihmisillä suoritettavissa kliinisissä kokeissa.
THE-630 on mahdollinen hoito gastrointestinaalisille stroomakasvaimille (GIST), jotka ovat osoittautuneet vastustuskykyisiksi olemassa oleville hoidoille. Lääkekandidaatti on parhaillaan läpi vaiheen 1/2 annoksen korotus- ja laajennuskokeilun. Vaiheen 1 paikan aktivointi saatiin päätökseen vuoden 3 kolmannen neljänneksen aikana ja potilaiden rekisteröinti on käynnissä. Yhtiö odottaa julkaisevansa alustavat turvallisuus- ja farmakokineettiset tiedot vuoden 22 toisen neljänneksen aikana ja lisävaiheen 2 tiedot vuoden 23 viimeisellä neljänneksellä.
Esikliinisessä vaiheessa THE-349 on saavuttanut kehitystavoitteensa, ja Theseus odottaa toimittavansa IND:n FDA:n hyväksyntää varten vuoden 2 toisen puoliskon aikana.
Perustuu yhtiön lääkekandidaattien potentiaaliin, Needhamin Ami Fadia uskoo, että nyt on aika ryhtyä toimiin.
"Vaikka 2L GIST on ollut vaikea lääkekehitystila, uskomme, että THE-630:lla on potentiaalia voittaa [Pfizerin] Sutent H2H-tutkimuksessa 2L GIST:ssä ja polku hyväksyntään 5L:ssä, koska se estää kaiken tunnetun aktivoitumisen ja resistenssin. mutaatioita esikliinisesti. Arvioimme noin 1.2 miljardin dollarin myynnin vuonna 2035… THE-349, joka on myös kehitetty käyttämällä PRA:ta, osuu kaikkiin yksi-, kaksois- ja kolminkertaisiin mutantteihin, joita halutaan prekliinisesti 4. sukupolven EGFR+ NSCLC-estäjää varten. Arvioimme myynnin olevan > 2 miljardia dollaria 2035”, Fadia arvioi.
Nämä ovat vankkoja myyntiarvioita, ja Fadia käyttää niitä osto-arvionsa tukemiseen. Hänen 22 dollarin hintatavoitteensa viittaa siihen, että Theseusilla on vahva 275 prosentin nousu. (Jos haluat katsoa Fadian ennätystä, Klikkaa tästä)
Vaikka THRX:stä on tiedossa vain kolme äskettäistä analyytikkoarvostelua, he kaikki ovat yhtä mieltä siitä, että se on osta – mikä tekee Strong Buy -konsensusarviosta yksimielisen. Osakkeiden kauppahinta on 3 dollaria ja niiden 5.87 dollarin keskihintatavoite viittaa vaikuttavaan 20.67 %:n nousupotentiaaliin vuoden horisontissa. (Katso THRX-osakkeen ennuste TipRanksista)
Cogent Biosciences, Inc. (COGT)
Toinen tarkastelemamme biotekniikkakanta, Cogent Biosciences, työskentelee geneettisesti johtuvien sairauksien, mukaan lukien erilaiset syövät, tarkkuushoitojen parissa. Yrityksellä on yksi lääkekandidaatti, bezuklastinibi, joka käy läpi useita samanaikaisia kliinisiä tutkimuksia sekä pitkälle edenneen että ei-edenneen systeemisen mastosytoosin sekä maha-suolikanavan stroomakasvaimien hoidossa.
Cogent on äskettäin aloittanut suuren kliinisen tutkimuksen; PEAK, vaiheen 3 tutkimus bezuklastinibistä yhdistelmänä sunitinibin kanssa ja jota verrattiin sunitinibiin monoterapiana, on meneillään GIST:tä vastaan. Ensimmäiset PEAK-kokeen datajoukot ovat saatavilla vuoden 1 ensimmäisellä puoliskolla.
Bezuklastinibia tutkitaan myös pitkälle edenneen systeemisen mastosytoosin (AdvSM) hoidossa. APEX-vaiheen 2 -tutkimus on meneillään, ja sen varhaisia tietoja käytettiin tukemaan SUMMIT-tutkimuksen, satunnaistetun, kaksoissokkoutetun, lumekontrolloidun, maailmanlaajuisen, monikeskustutkimuksen, vaiheen 2 kliinisen besuklastinibitutkimuksen protokollaa potilailla, joilla ei ole edennyt systeeminen sairaus. mastosytoosi (NonAdvSM). SUMMITin tietojen odotetaan olevan valmiita esitettäväksi 2. toisella puoliskolla.
Needhamin Fadia tarkastelee yrityksen myyntipotentiaalia ja pitää siitä, mitä hän näkee. Hän huomauttaa, että kliiniset tutkimukset ovat käynnissä ja lupaavia, hän kirjoittaa: "AdvSM:ssä bezuklastinibillä voi olla samanlainen tehokkuus ja parempi turvallisuus kuin BPMC:n Ayvakit, erityisesti ICH:ssa APEX-tietojen tukemana. Muissa kuin AdvSM:ssä bezuklastinibillä voi olla parempi teho kuin Ayvakitilla, jolla on samanlainen turvallisuus. Mallimme vuoden 2030 myyntiä > 1.2 miljardia dollaria."
"2L GIST:ssä bezuklastinibin mutaatiokattavuus täydentää nykyistä SoC Sutentia, joten niiden yhdistelmän pitäisi parantaa tuloksia verrattuna Sutentiin, mikäli turvallisuus on hyväksyttävää. Mallimme vuoden 2030 myyntiin ~300 miljoonaa dollaria", analyytikko lisäsi.
Kun potentiaalinen myynti vuosikymmenen loppuun mennessä saavuttaa 1.5 miljardia dollaria tai enemmän, Fadia luokittelee COGT:n osakkeiden oston. Hän asettaa hintatavoitteekseen 24 dollaria, mikä tarkoittaa, että osakkeen arvonnousu on noin 100 % seuraavien 12 kuukauden aikana.
Kaiken kaikkiaan Cogentin kolme viimeisintä analyytikkoarvostelua ovat kaikki ostoja, mikä takaa yksimielisen vahvan osto-konsensuksen, ja 3 dollarin hintatavoite vastaa Fadian hintaa. (Katso COGT-osakkeen ennuste TipRanksista)
Löydät hyviä ideoita bioteknologiaosakkeiden kaupankäyntiin houkuttelevilla arvoilla vierailemalla TipRanks-sivustolla Parhaat varastot ostaa, työkalu, joka yhdistää kaikki TipRanksin oman pääoman näkemykset.
Vastuun kieltäminen: Tässä artikkelissa esitetyt mielipiteet ovat vain esillä olevien analyytikoiden mielipiteet. Sisältö on tarkoitettu käytettäväksi vain tiedotustarkoituksiin. On erittäin tärkeää tehdä oma analyysi ennen sijoittamista.
Lähde: https://finance.yahoo.com/news/investing-2-biotech-stocks-could-012416401.html