Tässä on 4 asiaa, jotka pienten pankkien on tehtävä nyt

Suuren finanssikriisin jälkeen suurimman pankkien kaatumisen jälkeen pienet pankit ovat erityisen erityisessä tilassa. Pieniä pankkeja tarvitaan nyt enemmän kuin koskaan, mutta niiden on navigoitava nykyisessä ympäristössä viisaasti, protektionismin ja kasvuhakuisuuden tasapainossa. Juuri nyt tehdyt päätökset, erityisesti pienet pankit, nostavat ne ostajien tai hankittujen muutamassa vuodessa.

Alla on neljä asiaa, jotka pienten pankkien on tehtävä nyt, jos ne haluavat olla elinvoimaisia ​​tämän nykyisen kriisin toisella puolella:

1) Ymmärrä, että tämä on juuri sitä, mitä Fed haluaa

Jerome Powell haluaa hidastaa taloutta dramaattisesti. Eräässä Jerome Powellissa voimakkaimmat puheet hän teki asian hyvin selväksi inflaation torjuntaan, talouden hidastamiseen ja muiden sen aiheuttamien uhrien huomiotta jättämiseen. Erityisesti hän sanoi:

"Jos yleisö odottaa, että inflaatio pysyy alhaisena ja vakaana ajan myötä, niin se todennäköisesti pysyy ilman suuria sokkeja. Valitettavasti sama pätee korkeaan ja epävakaaseen inflaatio-odotuksiin. 1970-luvulla inflaation kiihtyessä korkean inflaation ennakointi juurtui kotitalouksien ja yritysten taloudelliseen päätöksentekoon. Mitä enemmän inflaatio nousi, sitä enemmän ihmiset odottivat sen pysyvän korkeana, ja he rakensivat tämän uskomuksen palkka- ja hintapäätöksiin. Kuten entinen puheenjohtaja Paul Volcker totesi suuren inflaation huipulla vuonna 1979, "inflaatio ruokkii osittain itseään, joten osa tehtävästä palata vakaampaan ja tuottavampaan talouteen on oltava inflaatio-odotusten otteen murtaminen. '”

Jerome Powell haluaa omien sanojensa mukaan nojaten edeltäjiensä viisaisiin tekoihin "murtaa inflaatio-odotusten otteen". Muutaman pankin rikkominen tällä tiellä on paljon vähäisempi. Saavuttaakseen näennäisen jalon tavoitteensa lainanantajien on enemmän pelättävä epäonnistumista kuin pelättävä kasvumahdollisuuksien menettämistä ilman rahoitusjärjestelmän likviditeetin kuivumista – tiukkaa tasapainoa.

Mikä viime kädessä on hienoa nykyisessä talouspäällikköasetelmassa, jossa Jerome Powell toimii keskuspankin puheenjohtajana ja Janet Yellen valtiovarainministerinä, on se, että he voivat ilmoittaa välitön helpotus pankkijärjestelmälle ennen markkinoiden avaamista maanantaiaamuna tartunnan estämiseksi.

2) Käytä uusia hallituksen ohjelmia ja elvitä liittovaltion asuntolainapankkisuhdettasi

Sunnuntaina 12. maaliskuuta^th, hallitus tuli apuun kuin vuosi 2008 olisi jälleen kerran. Upouusi Pankkirahoitusohjelma on salamanvarsi pankeille. Seuraavan kahden vuoden aikana pankit voivat mitätöidä merkittävän osan Fedin koronnostojen negatiivisesta vaikutuksesta likviditeettiinsä, mikä liittyy erityisesti niiden valtion vakuudellisiin varoihin. Näennäisesti rahoituslaitokset voivat pantata valtion takaamia omaisuuseriä nimellisarvoon niiden nykyarvosta riippumatta. Tällä on merkitystä, koska 18 kuukautta sitten ostetut valtion takaamat omaisuuserät ovat korkeampien korkojen vuoksi arvoltaan paljon pienempiä kuin nykyään. Nykyisen lainaehtolomakkeen perusteella pankki voi pantata kyseiset omaisuuserät tänään ja sitten panttaa uudelleen uudelleen 11. maaliskuuta 2024/tai ennen. Tämä tarjoaa pankeille uusia likviditeettivaihtoehtoja kahdeksi vuodeksi, mutta avaa myös ikkunan keskuspankille nostaa korkoja. taistella inflaatiota vastaan ​​ilman niin suurta haittaa Yhdysvaltain rahoitusjärjestelmälle kuin se olisi ollut perjantaina 10. maaliskuuta^th.

Mutta kuinka paljon pienet pankit aikovat hyödyntää tätä ja muita ohjelmia?

Jatkuvasti 11 liittovaltion asuntoluottopankkia tarjoavat pienille pankeille markkinoiden houkuttelevin likviditeetti. Pienet pankit eivät kuitenkaan todennäköisesti pysty maksimoimaan Federal Home Loan Bankin likviditeetti- ja vakuusohjelmia verrattuna suurempiin pankkiinsa. Pienemmille pankeille on haastavampaa sitoutua mittakaavan ja muiden syiden vuoksi, mutta pienille pankeille ei voisi olla tärkeämpää aikaa palkata, konsultoida tai hankkia oikeat kyvyt auttamaan niitä parantamaan sekä likviditeettiä että tuloja. Federal Home Loan Bank ja tulevat hallituksen ohjelmat.

3) Hyökkää talletuksista

48 tunnin sisällä Piilaakson pankin kaatumisesta sain lukuisia sähköposteja erittäin suurilta pankeilta, jotka tarjosivat operatiivisia treasury-palveluitaan ja muuta tukea vaadittaessa ja määräaikaistalletuksista. Nämä sähköpostit ovat yksiselitteinen talletusten ja asiakkaiden kasvun metsästys. Kuinka nopeasti pienet pankit saavat viestintä- ja markkinointipanostuksensa raivostumaan hyödyntääkseen nyt virallisesti käynnissä olevaa kiistatonta talletuskeinottelua?

Silicon Valley Bank ei ollut pieni pankki, joten tapa viestiä tämä on erilainen kuin jos se olisi ollut pieni rahoituslaitos. Pienet pankit luottavat parhaiten ainutlaatuisiin piirteisiinsä, asiakaspalveluun, paikalliseen läsnäoloonsa ja henkilökohtaisempiin suhteisiinsa tallettajiin. Suunnittele vierailu asiakkaiden luo. Järjestä erityinen puhelinkonferenssi auttaaksesi asiakkaita ymmärtämään, kuinka pieni tai keskikokoinen pankkisi eroaa Silicon Valley Bankista.

4) Paranna pankin analytiikkajärjestelmiä

Sunnuntaina 12. maaliskuuta^th, yksi rahastoni kommandiittipartnereista soitti ja pyysi meitä toimittamaan tietoja altistumisestamme Silicon Valley Bankille, vain kaksi päivää sen jälkeen, kun sääntelyviranomaiset takavarikoivat sen. Toisaalta vastaus on nolla, koska meillä ei ollut talletuksia Silicon Valley Bankissa viime viikolla. Altistuminen on kuitenkin harvoin nolla, koska Silicon Valley Bank ei ole ainoa rahoituslaitos, joka kaatuu Fedin toiminnan ja nykyisen talouden vuoksi.

Se oli Silvergate kaksi viikkoa sitten. SVBVB
viime viikko. Signature Bank tällä viikolla. Epäonnistumisia tulee lisää. Kun kuiskaukset tapahtuvat, johtoryhmät ja sijoittajat kysyvät johtoryhmiltä heidän monisuuntaisista riskeistään. Yrityksille, mikä on riskinne tässä pankissa tai kyseisessä pankissa? Mikä on niiden luottolaitosten keskimääräinen laina-talletusten suhde, jotka omistavat yli 25 % käyttöpääomatalletuksistasi? Ja niin edelleen. Kuinka paljon yritysasiakkaasi ovat pankkien kohdalla alttiita pankeille, jotka voivat kaatua, tai riskirahoituksen tukemissa startup-yrityksissä? Vaikka nämä ovat erittäin vakavia kysymyksiä, joihin tarvitaan nopeita vastauksia, useimmat pienet pankit eivät pysty vastaamaan nopeasti näihin analyyttisiin pyyntöihin (joku sanokaa rukouksen kaikkien pankkien nuorempien analyytikoiden puolesta). Pienille pankeille, jotka haluavat menestyä tämän toisessa päässä, investoinnit data- ja analytiikkateknologioihin ovat ratkaisevan tärkeitä, jotta toimintakykyä ei räjähtäisi aina, kun toinen pankki kaatuu tai uusi hallitusohjelma ilmestyy.