(Bloomberg) - Goldman Sachs Group Inc:n kuuden vuoden tutkimus kuluttajapankkitoiminnassa - Marcus-niminen yksikkö - on Federal Reserven uuden katsauksen painopiste.
Useimmat luetut Bloombergilta
Fed-virkailijat ovat tutkineet Wall Street -jätin verkkopankkialustaa, joka on suunnattu vähittäisasiakkaille, asian tuntevien ihmisten mukaan. Ainakin useiden viikkojen ajan he ovat pyytäneet Goldmanin johtoa kysymyksillä ja jatkotoimilla prosessissa, joka jatkuu edelleen, ihmiset sanoivat ja pyysivät olemaan tunnistamatta luottamuksellisista tiedoista keskustelemassa.
Katsaus ylittää keskuspankin tavanomaisen yrityksen valvonnan, ja se eroaa sen useammista alan laajuisista kiinnostuksen kohteista. Nollaamalla Marcuksen keskuspankki arvioi divisioonaa, joka on suhteellisen uusi ja kasvaa merkittävästi yrityksen sisällä, jolla ei ole paljon historiaa suuren yleisön kanssa.
Vaikka se ei osoita väärinkäytöksiä, se on toinen päänsärky, kun toimitusjohtaja David Solomon marssii eteenpäin pyrkiessään laajentamaan Goldmania - korkean rahoituksen kauppiasta - kuluttajien maailmaan: keräämällä talletuksia, myöntämällä luottokortteja ja joissakin tapauksissa. tarjoten sekkitilejä massoille. Tutkimus asettaa vielä enemmän paineita pankin johtajille esitellä hallintaansa ja tiukentaa valvontaa.
Goldman Sachsin ja Fedin edustajat kieltäytyivät kommentoimasta.
Pankki on viime aikoina ilmoittanut, että se suhtautuu Marcuksen kasvuun varovaisemmin. Kulissien takana Goldmanin presidentti John Waldron on omaksunut suuremman roolin liiketoiminnan valvonnassa yrittäessään saada kulut ja tappiot kohdalleen.
Vuoden puolivälissä pankin oma sisäinen ennuste arvioi liiketoiminnan tekevän tänä vuonna yli 1.2 miljardin dollarin ennätystappion.
Käteispoltosta on tullut entistä tuskallisempi viime kuukausina, kun pandemian aikakauden huipentuma Wall Streetin kaupoissa laantuu, mikä tekee Marcuksesta tulvan aiheen Goldman-johtajien keskuudessa. Investointipankkiirit ja elinkeinonharjoittajat, jotka valmistautuvat työpaikkojen leikkauksiin tai pienempiin bonuksiin, kilpailevat divisioonan kanssa, jonka piti aikoinaan saavuttaa nollatulosta vuonna 2022, mutta joka on sen sijaan syönyt yli 4 miljardia dollaria vuodesta 2016 lähtien. Tämä ei sisällä Goldmanin ostettua osamaksulainojen tarjoajaa. GreenSky Inc.:n kaupassa, jonka arvo oli alun perin yli 2.2 miljardia dollaria viime vuonna, mikä osoittautui fintech-hankkeiden markkinoiden huipuksi.
Liiketoimintalinjojen, kuten investointipankkitoiminnan, pääomamarkkinoiden ja varallisuudenhoidon jäähtyessä, analyytikot ennustavat yrityksen nettotulon laskevan tänä vuonna yli 40 prosenttia. Osakkeet ovat pudonneet 15 % vuodesta 2022 lähtien, kun rahoitusosakkeita on myyty laajemmin.
Tulojen lasku on saanut Goldmanin kiristämään vyötään. Pankin johtajat varasivat 31 % vähemmän korvauksia ensimmäisellä vuosipuoliskolla. Ja viime viikkoina he ovat valmistautuneet jatkamaan vuotuista teurastussykliä, joka keskeytettiin pandemian aikana, ja hahmotellut suunnitelmia useiden satojen roolien poistamiseksi.
Waldronin pyrkimykset saada Marcus takaisin raiteille ovat tervetulleita pankin ulkopuolella. Credit Suisse Group AG:n analyytikko Susan Katzke kirjoitti muistiinpanossa viime kuussa, että Goldmanin johto vakuutti hänelle, että vaikka yritys on edelleen sitoutunut tällaisiin kasvualoitteisiin, se siirtää painopisteen varallisuudenhoitoon ja vähemmän vähittäispankkitoimintaan. Waldronin johtama tiimi lupasi keskittyä suppeammin kuluttajapankkitoimintaan myönnettyään raportin mukaan, että yritys "yritti tehdä liikaa kerralla".
Jotkut avainjohtajat, jotka auttoivat saamaan kuluttajaliiketoiminnan liikkeelle, eivät ole enää yrityksessä. Heihin lukeutuvat entinen talousjohtaja Stephen Scherr, kuluttajapankkitoiminnan veteraani Harit Talwar, joka hankittiin vähittäiskaupan osaamisestaan, ja Omer Ismail, joka lähti johtamaan uutta Walmart Inc:n tukemaa pankkiyritystä.
Myös muut viranomaiset ovat osoittaneet kiinnostusta Marcusta kohtaan. Goldman paljasti viime kuussa Consumer Financial Protection Bureaun tutkinnan yrityksen luottokorttikäytännöistä, mukaan lukien kuinka lainanantaja ratkaisee virheelliset laskut ja käsittelee palautukset. Tällaiset tutkimukset ovat yleensä johtaneet vaatimattomiin sakkoihin ja toiminnallisiin säätöihin, jotka eivät vaaranna liiketoimintaa.
Mutta Goldmanille se on ei-toivottu tunkeutuminen telttakumppanuuteen Apple Inc.:n kanssa, joka on suuri asiakas, joka tiivisti kumppanuuttaan lainanantajan kanssa, kun nämä kaksi yritystä laajensivat luottokortteihin vuonna 2019.
(Yhdeksännen kappaleen päivitykset osakkeiden kehityksestä.)
Useimmat luetut Bloomberg Businessweekistä
© 2022 Bloomberg LP
Lähde: https://finance.yahoo.com/news/goldman-sachs-faces-fed-scrutiny-133409277.html