FIS-osakkeet nauttivat parhaasta viikosta sitten vuoden 2020, mikä merkitsee valopilkkua viime aikoina

Raymond Jamesin analyytikko John Davis kirjoitti keskiviikkona, että hänen osien summa-analyysinsä osoittaa, että osakkeen arvo on 115 dollaria osakkeelta, käyttämällä niin sanottuja "erittäin konservatiivisia oletuksia". (Osakkeet suljettiin perjantaina hieman yli 74 dollaria.)

Hän huomautti, että vaikka sijoittajat näyttävät "liian keskittyneiltä" yrityksen kauppiassegmenttiin, joka edustaa noin 30 prosenttia liikevaihdosta, segmentti on hänen mielestään "myös merkittävästi väärinymmärretty/aliarvostettu". Noin 75 prosenttia siitä on "erittäin tervettä", kun taas toinen neljännes on enemmän ohjattu sijoittajien huolenaiheisiin pienten ja keskisuurten yritysten osakkeiden menettämisestä, hän sanoi.

"Loppujen lopuksi uskomme, että täältä voi voittaa useita tapoja", Davis jatkoi ja kirjoitti, että osakkeen kauppa oli alle 10-kertaisen arvioitua osakekohtaista tulosta vuodelle 2023. Hänen mielestään joko yhtiön johto toimii vahvasti. tai yritys voi hajota.

Hän toisti vahvan osakkeen oston ja 83 dollarin hintatavoitteen.

Bernsteinin analyytikko Harshita Rawat kommentoi, että yritys näyttää "hyvältä ehdokkaalta mahdollisten aktivistien osallistumiseen", koska "monet sijoittajat ovat haluttomia osallistumaan osakkeisiin pandemian jälkeisen negatiivisten tarkistusten ja laskujen vuoksi."

Hän näki mahdollisuuden mahdollisessa yrityksen myyntiliiketoiminnan luopumisessa ja kirjoitti, että yrityksen fuusio Worldpayn kanssa on ollut toistaiseksi "alivoimainen".

"Ymmärrämme, että tuleva toimitusjohtaja, joka totesi yritysten kuuluvan yhteen, haluaisi ainakin mahdollisuuden saada lisää synergiaetuja", hän kirjoitti. "Johdon tavoitteet ovat kuitenkin usein optimistisia, ja FIS:llä on jo yli 3 vuotta aikaa saada synergiaetuja tuotoista."

Hän näki myös muita tapoja, joilla aktivisti voisi auttaa: "Yrityksessä on uusi talousjohtaja, mutta uskomme, että ulkoiset silmät voivat auttaa palauttamaan uskottavuuden" ottaen huomioon odotusten asettamiseen liittyvät ongelmat.

Lisäksi Rawat tarjosi, että "[b]parempi toiminta esimerkiksi rationalisoidun kustannusrakenteen avulla voi parantaa tuloskasvua." Silti hän arvioi osakkeen markkinoiden suorituskyvyn ja hänellä oli 70 dollarin hintatavoite tiistaina.

FIS:n osakkeita kärsivät pahimman päivänsä sitten vuoden 2002 marraskuun alussa sen jälkeen, kun yhtiö esitti viimeisimmän neljännesvuosikatsauksensa ohella heikot näkymät, ja osakkeet ovat tänä vuonna laskeneet 32 ​​%. He ovat jääneet jälkeen kauppiaita hankkivien vertaisyritysten Fiserv Inc:n osakkeista.
FISV,
+ 0.41%
ja Global Payments Inc.
GPN,
-0.43%,
vuonna 1.6, mikä on noussut 24 prosenttia ja laskenut 2022 prosenttia.