Menettämisen pelko voi olla tappaja sijoittajille. Kuinka huippuneuvojat pitävät sen loitolla

Huolimatta jäämisen pelko tai FOMO voi olla voimakas psykologinen voima - ja se voi johtaa varomattomat sijoittajat menettämään rahanippuja taloudellisten neuvonantajien mukaan.

Ryhmä brittiläisiä psykologeja määritelty FOMO pelkona "että toisilla saattaa olla palkitsevia kokemuksia, joista yksi on poissa". Taloudellinen neuvonantaja Josh Brown käyttää termiä "eläinhenget” kuvaamaan käsitettä sijoittajista, jotka antavat tunteidensa ohjata itseään.

Nykyään sosiaalisen median alustat ovat suuri FOMO:n lähde, joka pommittaa käyttäjiä viesteillä "kuumista" sijoituksista, kuten kryptovaluutoista, meemiosakkeista ja erikoishankintayhtiöistä tai SPACeista. Tällaista omaisuutta mainostavat vaikuttajat ja asiantuntijat väittävät, että ostajat voivat ansaita nippuja rahaa, mutta he voivat jättää huomiotta riskit tai eivät paljasta omia motiivejaan.

Tämä ei tarkoita sitä, että päivän makusijoitukset osoittautuvat ostajille aina flopsiksi, riippuen siitä, milloin he ostavat ja myyvät. Ongelma on: Sijoittajat kuulevat usein vain suurista voittajista, eivät tyhmistä, neuvojat ja asiantuntijat sanoivat.

FOMO:n hallinta "on luultavasti tärkein taloudellinen taito näinä päivinä sosiaalisen median aikakaudella", Morgan Housel, "The Psychology of Money" -kirjan kirjoittaja, sanoi syyskuussa Future Proof -varallisuuskonferenssissa Huntington Beachissä Kaliforniassa.

Yleensä on järkevämpää "rikastua hitaasti", koska sijoitukset, jotka tarjoavat valtavan kasvupotentiaalin, sisältävät yleensä myös enemmän riskejä ja siten suuremman tappion todennäköisyyden, sanoi Joseph Bert, sertifioitu taloussuunnittelija, joka toimii yhtiön hallituksen puheenjohtajana ja toimitusjohtajana. Sertifioitu talousryhmä.

"Ihmiset yrittävät päästä kotiin, mikä on kuin [voitto] lotossa sijoittamisessa", sanoi Bert, jonka Altamonte Springsissä, Floridassa sijaitseva yritys sijoittui 95. sijalle 2022 CNBC:ssä. Talousneuvoja 100 lista.

Sijoittajien oli suhteellisen helppoa ansaita rahaa vuonna 2021, jolloin useimmat omaisuusluokat näyttivät olevan vain ylöspäin. Vahvat osake- ja kryptovoitot lyönyt miljoona uutta miljonääriä.

Erilaiset hype-miehet ja -naiset sekä sosiaalisen median yhteisöt auttoivat sijoittajia ostamaan viime vuonna.  

Esimerkiksi bitcoinin hinnat voivat nousta 20 % tai enemmän päivässä Teslan ja SpaceX:n perustajan Elon Muskin yhden twiitin jälkeen; yksi helmikuu 2021 piipittää Istutettu dogecoin, toinen kryptovaluutta, jollain tavalla jokamiehen laatu, kutsuen sitä "ihmisten krypto".

Myös Redditin WallStreetBets-yhteisö ruokkii kiihko meemiosakkeissa, kuten GameStop ja AMC. Räppäri ja musiikkituottaja Jay-Z, NBA-pelaaja Steph Curry, tennisilmiö Serena Williams ja muita julkkiksia ovat myös kannattaneet tietyt SPAC:t – sijoitukset, jotka ovat näennäisiä julkisia tarjouksia – ja olivat viime aikoihin asti yksi Wall Streetin kuumimmista trendeistä.

Riippuen siitä, milloin sijoittajat ostivat ja myivät, FOMO saattoi maksaa heille suuria summia.

Bitcoinin hinta esim. ylitti lähes 69,000 XNUMX dollaria marraskuussa 2021, yli kolminkertaistui vuodessa. Siitä lähtien se on noussut noin 19,000 XNUMX dollariin, mikä on suunnilleen hintojen tasolla ennen dramaattista nousuaan. GameStop-osakkeiden äärimmäinen volatiliteetti näki toisinaan osakekurssit pudota 40 % puolen tunnin aikana.

Securities and Exchange Commission julkaisi viime vuonna sijoittajahälytys julkkisten tukemista SPACeista.

"Julkkikset, kuten kaikki muutkin, voidaan houkutella osallistumaan riskialttiisiin sijoituksiin tai he voivat paremmin kestää menetyksen riskiä", SEC sanoi. "Ei ole koskaan hyvä idea sijoittaa SPACiin vain siksi, että joku kuuluisa sponsoroi tai sijoittaa siihen tai sanoo sen olevan hyvä sijoitus."

CNBC-indeksi, joka seuraa SPAC-tarjouksia laski yli 60 % viime vuonna.

"Uskon, että hyvin harvat ihmiset ymmärtävät riskinsietokykyään ja tulevaisuuden katumusta ennen kuin asiat menevät etelään", sanoi Housel, joka lisäsi, että kaikilla on korkea riskinsietokyky härkämarkkinoilla.

Tämän tulevan katumuksen leikkaaminen on se, kuinka huipputalouden neuvonantajat yrittävät saada sijoittajia luopumaan FOMO:lle.

Jos asiakas haluaa siirtää paljon rahaa "FOMO-omaisuuteen", sanoi Aldo Vultaggio, sijoitusjohtaja Capstonen rahoitusneuvojat, hän haluaa keskustella heidän kanssaan heidän todennäköisyydestään saavuttaa tietyt taloudelliset tavoitteet näiden varojen kanssa ja ilman. Yritys, jonka kotipaikka on Downers Grove, Illinois, sijoittui sijalle 77 CNBC:n Financial Advisor 100 -listalla.

Toisin sanoen, jos asiakas on jo vauhdissa saadakseen tarpeeksi rahaa eläkkeelle mukavasti tai hankkiakseen varaa lapsen korkeakoulukoulutukseen, miksi ottaa enemmän riskejä?

Tulevan epäonnistumisen pelko auttaa luopumaan asiakkaita tekemästä lyhytaikaisia ​​investointeja – tai ainakin vähentämään niiden kokonaismäärää siihen.

"Miksi sijoittaa näihin spekulatiivisiin omaisuuseriin? He yleensä haluavat tehdä niin, koska he voisivat ansaita suuremman tuoton", Vultaggio sanoi. "Mutta jos sinun ei tarvitse tehdä sitä, miksi tekisit sen?"

"Alus on matkalla menestykseen täällä", hän lisäsi. "Haluamme välttää jotain, mikä saattaisi viedä sinut pois kurssista."

Vultaggio kertoo asiakkaille, jotka pitävät FOMO-tyyppistä allokaatiota riskialttiille omaisuuserille, että heidän tulisi yleensä rajoittaa positionsa pieneen yksinumeroiseen prosenttiosuuteen kokonaisomistuksistaan ​​eikä heidän pitäisi sijoittaa tarvitsemansa rahat lähellä tai keskipitkällä aikavälillä, hän sanoi.

Osakkeisiin, joukkovelkakirjoihin ja muihin omaisuusluokkiin sijoittamiseen liittyy aina riskejä – mutta se on laskettu riski, jolla on yleensä historiallinen menestyshistoria pitkien ajanjaksojen aikana, sanoi Madeline Maloon, Sanissa sijaitsevan yrityksen California Financial Advisorsin taloudellinen neuvonantaja. Ramon, Kalifornia, se sijalla 27 CNBC Financial Advisor 100 -listalla.

"Tarvitsemme jotain, jolle meillä on pelisuunnitelma, kun taas näiden kuumat osakkeet, krypto, mikä se sitten onkin, [asiakkaiden] täytyy tietää, että tämä on heidän uhkapelirahaansa", Maloon sanoi. "Tähän emme halua luottaa eläkkeelle jäädessämme."