Väärennetty miljardööri Justin Costello ratkaisee SEC:n valituksen

Securities and Exchange Commission on suostunut ratkaisemaan siviilioikeudenkäynnin miestä vastaan, jota syytetään viidestä erillisestä pörssiyhtiöstä, tuomioistuimen hakemukset paljastivat perjantaina.

Miestä, David Ferraroa, syytetään tuotteliaan Twitter-tilinsä käyttämisestä toisen syytetyn, entisen liittovaltion pakolaisen Justin Costellon auttamiseen osakeohjelmissa. SEC sanoi, että kaksikon väitettiin nettouttavan lähes 800,000 XNUMX dollaria laittomia voittoja näillä ponnisteluilla.

Costelloa, 42, itseään syytetään sekä SEC:n siviilivalitteessa että siihen liittyvässä liittovaltion rikossyytteessä esiintymisestä miljardöörinä, Harvardin MBA-tutkinnon suorittaneena ja kahdesti haavoittuneena Irakin erikoisjoukkojen sotaveteraanina huijatakseen sijoittajia ja muita 35 miljoonaa dollaria.

Ferraroa, 44-vuotiasta Radfordissa, Va., ei syytetty rikosasiassa Costelloa vastaan, joka, kuten SEC:n kanne, nostettiin useita viikkoja sitten Yhdysvaltain piirioikeudessa Washingtonin osavaltion läntisessä piirikunnassa.

Mutta syyte viittaa Costellon tunnistamattomaan, syyttelemättömään salaliittoon, jolla on Ferraron nimikirjaimet, ja hän osallistui samaan toimintaan, jota SEC:n valitus väittää.

Ferraro suostui ratkaisemaan SEC:n tapauksen myöntämättä tai kiistämättä syytöksiä. Tuomarin on vielä allekirjoitettava SEC:n ehdottama sopimus tapauksen lopettamiseksi, mikä ei soveltaa Costelloon.

Kauppa estäisi Ferraroa pysyvästi osallistumasta mihinkään penniäkään osakkeiden tarjoamiseen.

Tuomiossa todettiin myös, että tuomari päättää, onko arvopaperilain ja pörssilain rikkomisesta syytetyn Ferraron asianmukaista luopua suunnitelmistaan ​​"huonosti hankituista voitoista" sekä siviilirangaistuksista.

SEC:n tiedottaja kertoi CNBC:lle: "Meillä ei ole muita kommentteja julkisten hakemusten lisäksi."

Ferraron asianajaja Jeffrey Cox Boca Ratonista, Floridasta, kieltäytyi kommentoimasta tuomioesitystä ja huomautti, että tuomari ei ollut vielä allekirjoittanut sitä.

Cox kieltäytyi myös kertomasta, oliko Ferraro tehnyt yhteistyötä liittovaltion syyttäjien kanssa Costelloa vastaan, joka on kiistänyt syyllisyytensä.

Costellon siviililakimies ei vastannut välittömästi kommenttipyyntöön.

FBI:n SWAT-tiimi pidätti Costellon aiemmin tässä kuussa syrjäisellä alueella San Diegon ulkopuolella muutama päivä sen jälkeen, kun hän ei suostunut antamaan syytteitä arvopapereista ja pankkipetoksesta. Hän kantoi kymmeniä tuhansia dollareita Yhdysvaltain ja Meksikon valuutassa, väärä henkilötodistus, kultaharkkoja ja useita pankkikortteja ja shekkikirjoja, syyttäjät sanovat.

Hänet määrättiin pidätettäväksi ilman takuita oikeudenkäyntiä odotettaessa. ja määrättiin lähetettäväksi Washingtonin osavaltioon.

SEC:n valituksessa kerrottiin, että Costello tapasi Ferraron vuoden 2019 puolivälissä, kun Ferraro oli sijoittajana Costellon yhtiössä, julkisesti noteeratussa GRN Holding Corporationissa, ja oli julkaissut yrityksestä useilla sijoittajien ilmoitustauluilla.

Ferraro oli usein Twitterin käyttäjä @computebux-kahvalla, jolla oli yli 10,000 90 seuraajaa. Lähes 13,000 prosenttia lähes 2019 2020 Ferraron julkaisemasta twiitistä vuosien XNUMX ja XNUMX puoliväliin välisenä aikana viittasi tiettyyn osakkeeseen tai osakkeisiin, SEC väittää.

"Jokaisessa osakepromootiojärjestelmässä Ferraro suositteli hänen ja/tai Costellon omistamia penniäisiä osakkeita Ferraron Twitter-seuraajille ja yleisölle", SEC:n valitus sanoi.

Ferraro ymmärsi, että hänen twiittinsä "aiheuttaisivat … osakekurssin nousuun", valituksen mukaan.

"Ferraro ei paljastanut mainostviiteissään, että hän ja/tai Costello aikoivat myydä omia omistusosuuksiaan näistä osakkeista paisuneille markkinoille, joita Ferraron twiitit auttoivat luomaan. Ferraro ei myöskään paljastanut, että Costello oli suostunut maksamaan Ferrarolle osan Costellon voitoista tietyistä osakepromootiojärjestelmistä”, SEC väitti.

Järjestelmässä mainostettuihin osakkeisiin kuului Canal Capital Corp., Foothills Exploration, REMSleep Holdings, Clancy Systems International, sekä kaksi yritystä, jotka sulautuivat, Hempstract ja Riverdale Oil and Gas Corp.

"Näiden väitettyjen järjestelmien avulla Costello ja Ferraro saivat yhdessä noin 792,000 XNUMX dollaria laittomasta kaupasta", SEC sanoi lehdistötiedotteessa aiemmin tässä kuussa.

Valituksessa kerrottiin, että Ferraro osallistui vuosina 2019 ja 2020 erikseen osakepromootioihin, joihin osallistuivat Powerdyne International ja South Beach Spirits.