Elektroniikan alijäämä ja markkinamuutos: investointimahdollisuudet

Mitkä sähköisten osakkeiden markkinat kasvavat ja miksi? Mihin maahan nyt investoidaan Kiinan sijaan? Lisää tämänhetkisistä trendeistä ja suurista investointikysymyksistä elektroniikkakomponenttien varastot tässä artikkelissa.

Kestävät sijoitusmarkkinat

Puolijohdemikropiirien markkinat ovat mukava pala kakkua mille tahansa sijoittajalle. Useiden satojen miljardien dollarien volyymi on myös "poissut ylös" sähköautojen määrän kasvun ja elektroniikan osuuden kasvun myötä tavallisissa autoissa. Fordin, General Motorsin, Volkswagenin ja muiden merkkien ansiosta sähköautojen kysyntä on kasvanut merkittävästi.

Autoyhtiöt kilpailevat sisäisten kiistojen lisäksi myös muiden toimialojen kanssa: pilvipalveluntarjoajien ja komponenttivalmistajien, kuten Amazonin, Applen, Microsoftin ja HP:n, kanssa. Myös televisioiden ja älykotiin tarkoitettujen laitteiden valmistajien kysyntä on kasvussa. Samaan aikaan Kiina lisää langattomien laitteiden tuontiaan valmistautuakseen Yhdysvaltojen kanssa käytävän kauppasodan toiseen vaiheeseen.

Tällä hetkellä sähköntoimittajien markkinoita hallitsevat täysin useat vahvat toimijat, jotka ovat pitäneet asemissa vuosikymmeniä: kaksi korealaista Samsung Electronics ja SK Hynis, taiwanilainen TSMC ja hollantilainen ASML Holding. Ainoa kuviteltavissa oleva kilpailija näistä fantastisista neljästä on Interl, joka pystyy vahvistamaan asemiaan vain laajojen investointien ja valtion tuen ansiosta.

Äkillinen alijäämä – sijoittajien tulojen kasvu

Yksikään nykyaikainen kodinkone ei tule toimeen ilman mikropiirejä. Nämä ovat pieniä osia, jotka saavat elektroniikan toimimaan. Näiden katkaisijoiden tuottaminen vaatii korkean teknologian tuotantoa ja miljardeja dollareita investointeja.

Vuonna 2020 maailmaa kohtasi pandemia ja pakotettu digitalisaatio kaikilla elämänaloilla, ja elektroniikan kysyntä on kasvanut merkittävästi. Siksi valmistajat tarvitsivat monia siruja.

Vuonna 2020 markkinoille toimitettiin yli 13 % enemmän tietokoneita kuin vuonna 2019.

Tilastotietoja markkinoiden kehityksestä

● Älypuhelinmarkkinat odottavat 5G-teknologian käyttöönottoa, joten gadgetejaan päivittävien määrä kasvaa. Kansainvälisen tutkimusyhtiö IDC:n mukaan vuonna 2021 älypuhelinmarkkinat kasvavat 5.5 %.

● Pandemia on lisännyt Internetin käyttäjien määrää. Tämä tarkoittaa, että palvelinlaitteisiin kohdistuva paine kasvaa ja yritysten on laajennettava palvelinkeskuksiaan. Palvelinmyynti vuonna 2020 kasvoi 2.2 % 22.6 miljardiin dollariin.

● Lisäksi tietokoneisiin tarkoitettujen näytönohjainkorttien kysyntä kasvoi kryptovaluuttojen kehityksen ja kaivostoiminnan yleistymisen taustalla.

● Myös Yhdysvaltojen vientirajoitukset pakottivat kiinalaiset elektroniikkavalmistajat tilaamaan lisää siruja ja täydentämään varastoja, jos sanktioiden kanssa ilmenee toistuvia ongelmia.

● Tämä lisäsi jännitystä, jonka myötä halvemmatkin komponentit kallistuivat. Sirukauppayritysten mukaan jännitteensäätimet, jotka maksoivat aiemmin 50 senttiä, ovat nyt myynnissä 70 dollarilla.

Joten vaikka laitevalmistaja saisi tarvittavat komponentit, valmiin tuotteen arvo on korkeampi kuin ennen.

Miten yritykset reagoivat vajeeseen

Esimerkiksi osana jatkuvaa elektroniikkakomponenttivajeen maailmanlaajuista torjuntaa Bosch suunnittelee laajentavansa edelleen polttoainekiekkojen tuotantoaan Reutlingenissa.

Uusien tuotantotilojen ja työskentelyolosuhteiden luomiseen vuoteen 250 asti investoidaan noin 2025 miljardia euroa. Näin Bosch pystyy tyydyttämään autoteollisuudessa ja IoT-lisäosissa käytettävien sirujen jatkuvan kysynnän.

Pallokohtaisen älykkyyden käyttö yhdistettynä liitäntämahdollisuuksiin antoi meille mahdollisuuden parantaa jatkuvasti datalähtöistä tuotantoamme ja tuottaa siten enemmän ja parempia siruja.

Bosch käyttää myös alumiinia materiaalien käsittelyprosessien parantamiseen. Korkean automaation ansiosta tämä huippumoderni tuotantolaitos Reutlingenissa turvaa tehtaan tulevaisuuden ja säästää työntekijöiden työpaikkoja.

Elektroniikkakomponenttien investoinnit: ei yksin Kiinassa

Kiinasta on tullut kallis ja kiinnostava yrityksille. Gainy perustelee tuotannon siirtämistä Kiinasta muihin maihin:

● Ensimmäinen syy oli Kiinan työvoimakustannusten nousu. Huolimatta siitä, kuinka kovasti hallitus yritti virtaviivaistaa juanin vaihtokurssia, kiinalaiset tehtaat eivät ole enää maailman halvin vaihtoehto. Vietnam, Malesia ja muu Aasia ovat halvempia.н

● Jotkut yritykset aikovat palata Taiwaniin. Toisin kuin muut kiinalaiset kilpailijat, tämä paikka on kallis, mutta valmistajat pitävät sitä kiinnostavana, koska johto on länsimaisempaa, osa komponenteista valmistetaan täällä ja siellä on tuotantokulttuuri ja hyvin organisoitu logistiikka. Taiwan on nykyään jo noin 10 % kalliimpi kuin Kiina, ja hinnat alueella nousevat selvästi kulutuksen kasvun myötä. Muihin paikkoihin verrattuna Taiwan näyttää kuitenkin olevan pieni paikka, johon ei mahdu kaikkia halukkaita. Ja hinnat ovat kovat.

● Vaikka Intia ei ole lain ja suuren väestön takia maailman kärkisijoilla elektroniikkavalmistuksen paras paikka, maasta on tullut myös elektroniikkatehtaiden kohde. Intialla on viennin kehittämiseen keskittyviä talousvyöhykkeitä. Kaksi kolmasosaa näiden vyöhykkeiden yrityksistä toimii IT- ja elektroniikkateollisuudessa.

Yritykset, jotka vievät tuotantoa muihin maihin:

● Google siirtää emolevyjen tuotannon Taiwaniin, ja Nest siirtyy todennäköisesti Taiwaniin, Malesiaan tai Thaimaahan. Pixel-älypuhelimet siirtyvät Nikkei Asian Reviewin mukaan entiselle Nokian tehtaalle.

● Nintendo ja TCL harkitsevat Vietnamia lisätuotantolaitoksina pelikonsoleille ja televisioille.

● Palvelinlaitteita valmistavat Quanta Computer ja Inventec etsivät tuotantolaitoksia Taiwanissa.

● Lenovo Groupille, Acerille ja Asustek Computerille Amerikan markkinat ovat yhtä tärkeät, ja nämä yritykset harkitsevat muuttonsa paikkaa. Sony ja Microsoft aikovat myös lähteä Kiinasta (vaikka Microsoftin suunnitelmat ovat tällä hetkellä melko epämääräisiä, yritys kiistää tiedot muutosta).

● China Overseas Development Associationin (CODA) pääsihteeri He Zhenwei sanoi, että Kiinan pienet ja keskisuuret yritykset harkitsevat myös muita maita valmistavansa tavaroita USA:n markkinoille.

Yhteenveto

 Tärkeimmät investointimahdollisuudet avautuvat sinulle yksityiskohtaisella tutkimuksella markkinoista, sen tuotannon suuntauksista ja sijainnista. Massiivinen digitalisaatio antaa suurille yrityksille epävakaat markkinat investointivirroille, ja elektroniikkakomponenttien sijoittajille on oikeus osallistua talouskehitykseen.