"Käteinen on hyvä lapsi": korkeatuottoiset säästötilit, valtion velkasitoumukset, rahamarkkinarahastot ja CD-levyt – tässä käteisellä voi ansaita jopa 4.5 %

Superturvallisena vaihtoehtona osakemarkkinoille nämä sijoitusvälineet ovat sijoittuneet saamaan korkeampaa tuottoa korkeammista koroista. Ne saattavat kuulostaa rauhoittavilta paikoista varata rahaa, kun taantuman aiheuttamat huolet jatkuvat ja kun osakkeet ja joukkovelkakirjat yrittävät toipua vuoden 2022 jyskytyksestä.

Korkeatuottoisten verkkosäästötilien keskimääräinen vuosituotto (APY) on 3.3 prosenttia, kun se vuotta aiemmin oli alle 0.5 prosenttia. DepositAccounts.com. Yhden vuoden online-CD:n APY on keskimäärin 4.4 %, kun se vuosi sitten oli lähes 0.6 %. sivusto sanoi.

100 suurimman rahamarkkinarahaston seitsemän päivän keskituotto on 4.34 %, eikä se ole ollut näin korkealla yli kymmeneen vuoteen. Nosturin tiedot, joka seuraa alaa. Alle vuoden maturiteetilla valtion velkasitoumukset hakevat tuottoa 4.5 % tai yli.

Nämä luvut eivät tietenkään ylitä inflaatiota. Joulukuun vuotuinen inflaatio oli 6.5%kesäkuun 9.1 pandemian aikakauden huipulla, 2022 %.

Mutta harkitse näitä käteistuottoja verrattuna osakemarkkinoiden suorituskykyyn. Vaikka tammikuu on alkanut vahvasti, Dow Jonesin teollisuuden keskiarvo
DJIA,
+ 0.48%
on yli 4 % vähemmän kuin vuosi sitten. Tuolloin S&P 500
SPX,
+ 0.18%
on 9 % ja Nasdaq Composite
COMP,
-0.66%
menetti lähes 17 prosenttia.

Suurin osa laskupaineista on ollut Federal Reserven nopeatempoinen ohjauskoron nousu. Fed nosti ohjauskorkoaan 25 peruspistettä, neljännes prosenttiyksikköä, viime viikolla ja puheenjohtaja Jerome Powell sanoi lisää korotuksia tarvitaan auttaa puhkaisemaan inflaatiota.

"Käteinen kiinnostaa enemmän", sanoi Meagan Dow, Edward Jonesin asiakastarpeiden tutkimuksen vanhempi strategi. "Aina kun näemme markkinoiden epävakauden ja sijoitukset alkavat tuntua epävarmemmilta, käteinen alkaa tuntua mukavammalta ja turvallisemmalta paikkana sijoittaa rahaa."

Talousneuvoja Ryan Greiser sanoi olevansa yllättynyt siitä, kuinka paljon käyttämätöntä käteistä asiakkailta odotti tuottavampaa käyttöä. Hän ei alenna osakkeiden ja joukkovelkakirjojen allokaatioita, mutta hän laittaa ylimääräistä rahaa lyhytaikaisiin CD-levyihin ja valtion velkasitoumuksiin. "Cash on tällä hetkellä hieno lapsi", sanoi Greiser, Opuluksen sertifioitu taloussuunnittelija, jonka kotipaikka on Doylestown, Pa.

Ota se Ray Daliolta. "Käteinen oli ennen roskaa", massiivisen hedge-rahaston Bridgewater Associatesin perustaja sanoi CNBC:n haastattelussa viime viikolla. ”Se on houkutteleva suhteessa joukkovelkakirjoihin. Se on itse asiassa houkutteleva suhteessa osakkeisiin."

John Boyd, MDRN Wealthin perustaja Scottsdalessa, Arizissa, on eri mieltä. Käteinen ei ole hänelle roskaa. Se on "ansa".

"Yksi suurimmista virheistä, joita näen sijoittajien tekevän juuri nyt, on siirtyminen pois alentuneista osakkeista ja korkorahastoista hyötyäkseen [korkean tuoton säästötilien], rahamarkkinarahastojen ja jopa lyhytaikaisten CD-levyjen korkeammista tuotoista", hän sanoi. .

Hyödynnä korkeampia hintoja sadepäivärahastoille ja -varauksille, Boyd sanoi - älä vain mene yli laidan. Käteisellä ei vieläkään ole "kaksinumeroista kasvupotentiaalia, kuten osakkeilla", Boyd lisäsi.

On neljä syytä pitää käteistä likvidinä varoina, Dow sanoi. Se on tarkoitettu jokapäiväisiin kuluihin, hätäsäästöihin, suuriin tuleviin kuluihin, kuten kodin käsiraha, ja osaan sijoitussalkkua.

Dow sanoi, että Edward Jones suosittelee yleensä korkeintaan 5 prosentin käteisosuutta sijoitussalkussa, Dow sanoi. "Et halua liian vähän, mutta et myöskään liikaa", hän sanoi.

"Kassahallintasuunnitelma" on tärkeä osa rahoitus- ja investointisuunnittelua, sanoi Rob Williams, Charles Schwab & Co:n osaston Schwab Center for Financial Researchin taloussuunnittelusta, eläketuloista ja varallisuudenhoidosta vastaava johtaja.
SCHW,
+ 0.99%

On yleistä kuulla, että rahoitusasiantuntijat kuvailevat käteissijoituksia vaihtoehtojen kirjoksi, jossa tuoton ja likviditeetin välillä on kompromissi.

Tässä on paikkoja, joissa voit pysäköidä ylimääräiset kätesi:

Tarkastus- ja säästötilit

Jotkut sekkitilit maksavat enemmän korkoa kuin perinteiset sekkitilit. Mutta on varoituksia, selitti Ken Tumin, LendingTreen vanhempi teollisuusanalyytikko ja DepositAccounts.comin perustaja.

Monet korkeatuottoiset sekkitilit vaativat vähimmäismäärän tapahtumia, jotta APY käynnistyy, tyypillisesti 8-20, hän sanoi. Korkeilla APY:illä on usein käteisrajat, tyypillisesti 10,000 25,000–XNUMX XNUMX dollaria, hän lisäsi. Joten jos haluat pysäköidä rahaa näiden enimmäismäärien yläpuolelle, se ei tuota samaa korkoa kuin korkeatuottoinen säästötili, hän huomautti.

"Monissa tapauksissa korkeatuottoisten tarkistusten korkoetu korkeatuottoisiin säästötileihin verrattuna ei ehkä ole vaivan arvoista", hän sanoi. Mutta korkoetu "kivi ja laasti" pankkien säästötilien ja verkkopankkien välillä on huomattava, hän sanoi.

Tumin lainasi FDIC-tiedot, mikä osoittaa, että säästötilien valtakunnallinen keskikorko oli 0.33 % tammikuun puoliväliin asti. Ilman tiili ja laasti kilpailijoiden yleiskustannuksia, Tumin sanoi, että verkkopankit tarjoavat jopa 4.20 %:n korko joillekin säästötileille kun he etsivät etua kilpailijoistaan.

Välitykset tarjoavat myös "lakaisupalveluja", jotka pyyhkäisevät sijoittamatonta rahaa, joka ansaitsee korkoa, kun se istuu seuraavaa kauppaa varten.

Esimerkiksi Robinhood
HUPPU,
-1.14%
pyyhkäisee vaatimukset täyttävien asiakkaiden sijoittamattomia käteisvaroja pankkiverkoston talletustilille, jonka APY helmikuun alussa oli 4.15 %. Fidelity Investments sijoittaa rahat automaattisesti rahamarkkinarahastoihin, jotka tuottivat helmikuun alussa 4.14 % seitsemän päivän tuottoa, tiedottaja huomautti.

Interactive Brokersissa
IBKR,
-0.15%,
yli 10,000 50 dollarin käyttämättömät kassasaldot voivat jäädä tilille ja kerätä korkoa. Kaava perustuu liittovaltion rahaston korkoon miinus 4.08 peruspistettä, sanoi Steve Sanders, markkinoinnin ja tuotekehityksen varatoimitusjohtaja. Toistaiseksi se on XNUMX %.

Rahamarkkinarahastot

Rahamarkkinarahastot ovat keskitie, Williams sanoi. Tuotot voivat olla korkeampia kuin säästötilien, vaikka yleensä omistusten lunastaminen kestää päivän, hän huomautti.

Nämä sijoitusrahastot koostuvat ainesosista, kuten lyhytaikaisesta, korkealaatuisesta liittovaltion ja kuntien velasta sekä korkealaatuisesta yritysvelasta, joka erääntyy nopeasti.

Viime vuoden loppuun mennessä rahamarkkinarahastoilla oli 5.2 biljoonaa dollaria hallinnoitavia varoja Valtiovarainministeriön taloustutkimuksen toimisto. Tämä on paljon enemmän kuin rahastojen 4 biljoonaa dollaria hallinnoitavat varat helmikuuhun 2020 mennessä, tiedot osoittavat.

Crane Datan johtajan Peter Cranen mukaan kestää pari viikkoa, ennen kuin viimeisin 25 peruspisteen nousu heijastuu täysin keskituottoon.

Crane Datan tilastojen mukaan suurimmat rahamarkkinarahastot ylittivät seitsemän päivän keskimääräisen tuoton viimeksi 4 % joulukuussa 2007. – Heidän suurin heikkoutensa on nyt heidän suurin vahvuutensa. He seuraavat Fedia", Crane kertoi MarketWatchille.

Kun monien säästötilien ja rahamarkkinarahastojen tuottoero levenee, kuluttajien olisi hyvä kiinnittää näihin ajoneuvoihin enemmän huomiota, sanoi. Kyle Simmons, perustaja ja johtava taloudellinen neuvonantaja Simmons Investment Managementissa Denverin alueella.

Ultralyhyen aikavälin ETF:t ovat toinen vaihtoehto, hän lisäsi. Kuten rahamarkkinarahastot, ne antavat julkisen ja korkealaatuisen yritysten velan, joka erääntyy nopeasti.

Älä kuitenkaan sekoita rahamarkkinarahastoja rahamarkkinatileihin. Nämä kaksi ovat täysin erilaisia, Tumin sanoi. Pankin rahamarkkinatili on kuin säästötili, hän huomautti.

CD-levyt ja valtion velkasitoumus

Valtion velkasitoumukset ja CD-levyt ovat kassaspektrin toisella puolella. Niiden maturiteetti on 4–52 viikkoa. Tuotot voivat olla korkeammat kuin rahamarkkinarahastot, mutta sinun on odotettava pidempään saadaksesi rahasi takaisin.

Yhden kuukauden valtion velkasitoumusten markkinatuotto ylittää tällä hetkellä 4.6 % Fedin tietojen mukaan. Edellisen kerran rullaava tuotto ylitti 4 % yhden kuukauden velkasitoumusten osalta lokakuussa 2007. St. Louisin keskuspankin tiedot.

Sijoittajat voivat ostaa eripituisia valtionvelkoja välittäjän kautta tai osoitteessa TreasuryDirect.gov. (TreasuryDirect on myös paikka ostaa suosittuja I-obligaatioita, mutta niitä ei voi ostaa jälkimarkkinoilta.)

T-Billsin korko on liittovaltion tuloveron alainen, mutta ne on vapautettu valtion ja paikallisista veroista, sanoi Greiser. Se voi tarjota "edun CD-levyihin verrattuna korkoeroista ja yksilön verotilanteesta riippuen", hän sanoi.

T-seteleiden jälkimarkkinat ovat suuremmat kuin CD-levyjen, ja tämä helpottaa varhaista irtautumista, jos tarvitset rahaa ennen eräpäivää, hän huomautti.

Yksi taktiikka CD-levyille ja pidempiaikaisille T-seteleille: Osta niitä sillä näkemyksellä, että korot laskevat, kun rahat ovat sidottu. ("Mielestämme emme ole siinä ilmastossa juuri nyt", Williams sanoi. Fedissä Powell on sanonut, että korkojen on oltava "ylempänä pidempään.")

Tietenkin T-laskulle tai CD:lle pysäköity raha jää tilapäisesti sivuun, hyvässä tai pahassa. ”Jos markkinat lähtevät liikkeelle kuin raketti sinä aikana, kun parkkeeraat rahaa, saatat tuntea olosi hieman jälkeenjääneeksi. Se on hinta, jonka voit maksaa alhaisesta riskistä”, Greiser lisäsi.

Kaikkien CD-levyjen tai muiden rahansiirtojen ei pitäisi hämärtää yleistä tavoitetta tämän osan henkilön lompakosta ja portfoliosta, Williams sanoi. "Käteinen on viime kädessä tuottoa ja vakautta varten, turvallisin osa talouselämääsi."

Lue myös: Hyvä Tax Guy: Voinko vähentää ennenaikaisen noston sakkoa, jos vaihdan korkeampaan CD-levyyn?