(Bloomberg) - Chris Martin tiesi tarvitsevansa suuremman auton neljännen lapsensa syntymän lähestyessä, mutta hän ja hänen vaimonsa olivat jo 14,000 XNUMX dollaria veden alla kahdella ajoneuvollaan.
Useimmat luetut Bloombergilta
Niinpä pari ehdotti vuonna 2020 epätavallista kaksi-yhdelle -sopimusta Atlantan alueen autokauppiaan kanssa: kauppaa molemmilla ajoneuvoilla, jotta heillä olisi varaa kolmiriviseen Ford Exploreriin. Heidän kokonaislainansa negatiivisen pääoman, palvelusopimuksen, palkkioiden ja muiden kulujen huomioimisen jälkeen nousi 66,000 49,000 dollariin XNUMX XNUMX dollarin Explorerissa.
Huolimatta paljon edistymisestä velan suhteen, hän tuntee olonsa levottomaksi. "En halua maksaa korkoa autoista, joita minulla ei enää edes ole", sanoi Martin, 36-vuotias tietoinsinööri.
Negatiivisen oman pääoman kertyminen – tai määrä, jonka velka ylittää ajoneuvon arvon – hälyttää kuluttajia ja herättää hälytyksiä alalla. Vaikka ei ole epätavallista, että kuljettajat kantavat negatiivista omaa pääomaa, jotkut jälleenmyyjät sanovat, että yhä useammat ihmiset saapuvat 10,000 XNUMX dollarin erille veden alla tai "ylösalaisin" vaihtokaupoissaan. He ostavat edelleen taivaan korkeilla hinnoilla ja velkaa velkaa autosta toiseen ja jopa kolmanteen. Lainat ovat yleensä seitsemän vuoden pituisia.
"Kun vaihtoarvot alkavat jäähtyä, joka kuukausi yhä useammat kuluttajat huomaavat putoavansa positiivisesta pääomasta negatiiviseen", sanoi Ivan Drury, automarkkinoiden tutkija Edmundsin näkemysten johtaja. "Elleivät amerikkalaiset auton ostajat riko tapaansa ostaa uudelleen liian aikaisin, negatiivinen osakevirta jatkaa nousuaan."
Vaikka Yhdysvaltain talous välttyisikin taantumalta tänä vuonna, kuluttajilla on todennäköisesti vaikeuksia maksaa autolainojaan, varsinkin kun Federal Reserve suunnittelee jatkavansa korkojen nostamista. Uusien autojen keskikorko nousi tammikuussa 6.9 prosenttiin edellisvuoden 4.3 prosentista Edmundsin mukaan. Kun autojen hinnat ovat edelleen korkealla, kysyntä korkea ja varastotasot suhteellisen alhaiset, Ford Motor Co., General Motors Co. ja muut autonvalmistajat jatkavat mittavien voittojen keräämistä.
1,000 XNUMX dollarin maksut
Tyypilliselle amerikkalaiselle uusi auto on yhä enemmän ulottumattomissa. Nykyään noin kaksi 13:sta ihmisestä maksaa kuukausittain 1,000 XNUMX dollaria tai enemmän. Monille ei ole valinnanvaraa: heillä on vähän tai ei ollenkaan julkisia kulkuvälineitä, ja he tarvitsevat auton töihin, lasten kouluun ja elintarvikkeiden ostamiseen.
Lue lisää: Autonomistajat rasittavat, kun lainanmaksut nousevat 1,000 XNUMX dollariin kuukaudessa
"Koska nämä autolainat ovat alussa yleensä kohtuuttomia, se tarkoittaa, että lainanottajat pääsevät joka kuukausi lähemmäs taloudellista etua", sanoi Suffolkin yliopiston oikeustieteen professori Kathleen Engel.
Uusien ajoneuvojen hinnat ovat nousseet 20 % pandemian alkamisesta, kun taas käytetyt ajoneuvot ovat edelleen 37 % kalliimpia jopa syksyn jäähtymisen jälkeen. Autonomistajat törmäsivät hetkeksi myrskyisillä markkinoilla, joilla he saattoivat myydä käytettyjä autoja enemmän kuin he maksoivat niistä. Tämä auttoi negatiivista osakepääomaa romahtamaan aiemmin pandemian aikana.
Mutta kun yhä useammat kuluttajat kuluttavat pandemian aikana kertyneitä säästöjä, he putoavat jälleen veden alle.
Negatiivista pääomaa sisältävien vaihtosopimusten keskimääräinen summa lähestyy pandemiaa edeltävää tasoa, 5,500 84 dollaria Edmundsin tietojen mukaan. Hintojen nousu ja XNUMX kuukauden lainojen yleisyys ruokkivat huolta kuluttajaneuvojien keskuudessa ja autoteollisuudessa.
Pete Kesterson on jälleenmyyjän pääjohtaja Falls Churchissa, Virginiassa. Hänen tonttinsa toisella puolella on Volvon esittelytila ja toisella Kian esittelytila. Hän on paljon enemmän huolissaan asiakkaista, jotka tekevät ostoksia Kiasille – jotka ovat enemmän riippuvaisia rahoituksesta – kuin Volvon ostajista, jotka hänen mukaansa maksavat usein käteisellä.
"Se tulee, ja se purra meitä", sanoi Kesterson viitaten negatiiviseen omaan pääomaan, jonka hän uskoo pahenevan. ”Nyt myymme autoja paljon kalliimmalla ja rahoitamme pidempään, paljon korkeammalla korolla. Haasteita on luvassa."
Negatiivinen osakepääoma on jo purrut Shawna Ballouta, 45-vuotiasta viiden lapsen äitiä Tacomasta, Washingtonista, joka tuntee olevansa "loukussa" Ford Escapessa. Neljä vuotta sitten hän vaihtoi Chevy Malibua ja osti kuusi vuotta vanhan Escapen noin 16,000 25,000 dollarilla. Lisättyään negatiivisen pääoman kauppaansa, veroihin ja muihin maksuihin hän rahoitti yli XNUMX XNUMX dollaria ja maksaa sen pois seitsemän vuoden aikana.
Hän tutki autonsa odotettavissa olevaa elinikää ja pelkää, että hän joutuu ostamaan auton, joka ei edes käy.
"En voi edes saada ketään jälleenrahoittamaan minua, koska auton arvo ei laske yhteen", sanoi Ballou, joka työskentelee kahdessa työssä ja yrittää saada oman yrityksensä käyntiin.
Negatiivisen oman pääoman nousu on Yhdysvaltain kuluttajansuojaviraston virkamiesten tutkassa. He seuraavat tiiviisti sitä nyt, kun käytetyn auton myynnin turvaverkko velkaantumiseen on katoamassa.
"Kuluttajat ovat saaneet vähemmän todennäköisemmin löytää itsensä veden alla autolainoista johtuen käytettyjen autojen hintojen noususta", sanoi Ryan Kelly, CFPB:n autorahoitusohjelman johtaja. "Se saattaa muuttua."
Rikolliset lainat
Vastatakseen korkeampiin ajoneuvokustannuksiin lainanantajat ovat jatkaneet autolainojen pituuden pidentämistä. Yritykset, kuten Upgrade Inc., joka tarjoaa autojen jälleenrahoitusta, ovat myös tiukentamassa vaatimuksia rahoituksen saajille – trendin he ennustavat jatkuvan, jos työmarkkinat huononevat ja korot jatkavat nousuaan.
"Todennäköisempi skenaario on taloudellisen tilanteen heikkeneminen yhdistettynä autohintojen jatkuvaan laskuun, mikä vaikeuttaa kuluttajien oikeutta hankkia haluamaansa autoa", sanoi Renaud Laplanche, Upgraden toinen perustaja ja toimitusjohtaja.
Toistaiseksi jopa seitsemän vuoden lainat toimivat hyvin, sanoi autorahoitukseen ja omaisuusvakuudellisiin arvopapereihin keskittynyt Fitch Group Inc:n vanhempi johtaja Margaret Rowe. Mutta jos autojen hinnat pysyvät korkeina ja lainanantajat jatkavat lainaehtojen pidentämistä ja päättävät tarjota niitä lainanottajille, joilla on alhaisemmat luottotiedot, tilanne voi muuttua, hän sanoi.
Tammikuussa vakavasti laiminlyöneet autolainat saavuttivat korkeimmansa sitten vuoden 2006 Cox Automotiven tietojen perusteella.
Yksi kuluttajien villi kortti on käytettyjen autojen arvon vaihtelu. Pandemian aikana tapahtuneen historiallisen nousun jälkeen arvot putosivat 13 prosenttia tammikuun huipuistaan, mutta nousivat yhtäkkiä jälleen helmikuussa Manheimin käytettyjen ajoneuvojen arvoindeksin mukaan. Jos ne putoavat edelleen, jokainen, joka osti markkinoiden huipulla, putoaa edelleen negatiivisen oman pääoman ansaan.
Subprime-kuluttajat, jotka tulevat sisään negatiivisella pääomalla ja haluavat ostaa toisen auton, ovat erityisen haavoittuvia, sanoi Todd Nelson, Truist Bankiin kuuluvan LightStreamin strategisista kumppanuuksista vastaava johtaja.
"He vain jatkavat velan keräämistä tavalla, joka ei ole kovin taloudellisesti vastuullista", Nelson sanoi. "Sen tilan ihmisille, jos heillä on varaa, heidän olisi paljon parempi pysyä kyseisessä ajoneuvossa."
Useimmat luetut Bloomberg Businessweekistä
© 2023 Bloomberg LP
Lähde: https://finance.yahoo.com/news/car-debt-piling-more-americans-110000331.html