Aloitimme työpaikan Marvellissa (MRVL) viime viikon lopulla, siirto, jonka selitimme yksityiskohtaisemmin tämän päivän päiväkatsaus. Sitten tulivat kysymykset.
Jäsenet kysyivät, miksi Action Alerts PLUS -sijoitusklubi valitsi MRVL:n osakkeet vs. muut, kuten Broadcom (AVGO) ja Cisco (CSCO) ? Vaikka ne menevät päällekkäin joillakin markkinoilla, sirujen valmistajilla on eroja. Broadcomin altistuminen henkilökohtaisille tietokoneille ja mobiililaitteille on yksi syy välttää näitä osakkeita suoraan. Sanomme suoraan, koska omistamme epäsuorasti AVGO:n osakkeita, koska ne ovat kolmanneksi suurin omistus First Trust Nasdaq Cybersecurity ETF:ssä (CIBR) . Näkemyksemme mukaan kyberturvallisuuden altistuminen tekee Broadcomista paljon vähemmän pelkkää digitaalista infrastruktuuria kuin Marvell.
Kun on kyse salkun paljastamisesta, olisimme taipuvaisempia valitsemaan puhtaasti pelimerkkiyhtiö. Mutta Applen kanssa (AAPL) luottaa yhä enemmän omaan piiinsä kantataajuutta ja pian radiotaajuussiruja varten, joten näiden yritysten liikevaihto ja EPS-odotukset laskevat todennäköisesti vuonna 2024 tai sen jälkeen. Mielestämme tämä aiheuttaisi melko suuren ylityksen, joka on voitettava, koska Applen iPhonen osuus maailmanlaajuisista älypuhelinmarkkinoista on tällä hetkellä noin 24 prosenttia. Tämä on todennäköisesti vastatuuli useille yrityksille, mukaan lukien Broadcom (BRCM) sekä Qualcomm (QCOM) ja Skyworks (SWKS) tai ainakin pakottaa heidät lisäämään liiketoimintaansa muita osia kompensoidakseen odottavan tulonmenetyksen.
Yksi ehdokas, jonka kanssa olemme olleet Bullpenin sivussa, on Universal Display (OLED) . Kuten kerroimme useita kuukausia sitten, kun keskustelimme tästä yrityksestä, meitä kiinnostavia alueita osakkeisiin ovat taitettavat älypuhelimet, orgaaniset valodioditelevisiot ja orgaanisen valodiodivalaistuksen mahdollinen käyttöönotto yleisvalaistuksessa. Evoluutio älypuhelimista ja televisioista autojen valaistukseen ja yleisvalaistukseen on pitkälti samaa polkua, jota valodiodit (LED) seurasivat. Olemme missaneet tämän viimeisen OLED-osakkeiden liikkeen, joka oli selvä, mutta se on sellainen, jonka haluaisimme aloittaa 113–125 dollarin välillä. Vaikka emme ole vielä määrittäneet hintatavoitetta OLED-osakkeille, ajattelemme, että taso tarjoaisi tasapainoisemman lähtökohdan palkkion ja riskin näkökulmasta, kun otetaan huomioon nykyinen konsensushintatavoite 150 dollaria OLED-osakkeille.
Lähde: https://aap.thestreet.com/story/16117601/1/all-chips-aren-t-created-equally.html?yptr=yahoo