Aktivistisijoittaja vaatii BlackRockin toimitusjohtajaa Finkia eroamaan ESG:n tekopyhyyden vuoksi

LONDON - BlackRock Toimitusjohtaja Larry Fink joutuu pyyntöön erota aktivistisijoittaja Bluebell Capitalista yhtiön väitetyn "tekopyhyyden" vuoksi sen ympäristö-, sosiaali- ja hallintotapa (ESG) -viestinnässä.

Finkistä on tullut suorapuheinen "sidosryhmäkapitalismin" kannattaja ja hänen vuotuinen kirje toimitusjohtajalle aiemmin tänä vuonna, torjui syytökset siitä, että jättiläinen omaisuudenhoitaja käytti kokoaan poliittisen agendan ajamiseen.

sijoittamiseen liittyviä uutisia

"Lahja sijoittajille": BlackRock sanoo, että on aika miettiä joukkovelkakirjoja uudelleen

Kuitenkin Finkille 10. marraskuuta päivätyssä kirjeessään osakkeenomistaja Bluebell ilmaisi huolensa "maineriskistä (mukaan lukien viherpesuriski), jolle Larry Finkin johtama BlackRock on kohtuuttomasti altistanut yrityksen".

CNBC:lle keskiviikkona lähetetyssä lausunnossa BlackRock vastasi: "Viimeisten 18 kuukauden aikana Bluebell on käynyt useita kampanjoita edistääkseen ilmasto- ja hallintosuunnitelmaansa."

"BlackRock Investment Stewardship ei tukenut heidän kampanjoitaan, koska emme pitäneet niitä asiakkaidemme parhaiden taloudellisten etujen mukaisina", se sanoi.

Lontoossa toimiva Bluebell – aktivistirahasto, jonka hallinnoimat varat ovat noin 250 miljoonaa dollaria ja joka omistaa pienen osuuden BlackRockista – on aiemmin kohdistanut kohteena mm. Richemont ja Solvay, ja osallistui menestyksekkäästi johdon uudelleenjärjestelyyn Danone.

Kumppani ja perustaja Giuseppe Bivona kertoi CNBC:lle keskiviikkona, että yritys oli huolissaan "kuilusta sen välillä, mitä BlackRock jatkuvasti sanoo ESG:ssä ja mitä he todellisuudessa tekevät", koska Bluebell tapasi Wall Streetin jättiläisen näihin yrityksiin kohdistettujen aktivistikampanjoiden aikana.

"Näemme BlackRockin hyväksyvän useita huonoja käytäntöjä hallinnon, sosiaalisen ja ympäristön näkökulmasta, mikä ei itse asiassa ole sopusoinnussa heidän sanojensa kanssa", Bivona sanoi.

– Viimeisimmässä Richemontin aktivistikampanjassamme he ovat vastustaneet yhtiöstä 90 % omistavien sijoittajien edustuksen lisäämistä hallituksissa yhdestä kolmeen. En todellakaan usko, että tämä on sijoittajan edun mukaista, jolle he sijoittavat rahat luottamuksellisesti, eikä se tietenkään ole kenenkään osakkeenomistajan etujen mukaista.

Bivona tavoitteli myös BlackRockin asiakkaille vuodelle 2020 antamaa lupausta irtautua lämpöhiiliinvestoinneista, mitä se sanoo kestävää kehitystä koskevassa asiakaskirjeessään, että "pitkän aikavälin taloudellinen tai investointiperuste" ei enää oikeuta.

Bluebell huomautti, että tämä sitoumus ei sisällä passiivisia rahastoja, kuten indeksien seurantalaitteita ja ETF:itä, jotka muodostavat 64 prosenttia BlackRockin yli 10 biljoonan dollarin hallinnoimista varoista.

Bivaron Finkille 10. marraskuuta lähettämässä kirjeessä todettiin, että yritys on edelleen merkittävä osakkeenomistaja Glencoren ja "hiiliintensiivisten kaivostyöläisten" Exxaron, Peabodyn ja Whitehavenin kaltaisissa yhtiöissä. A raportti aiemmin tänä vuonna löydetty että jättiläiset maailmanlaajuiset omaisuudenhoitajat, mukaan lukien BlackRock, pumppasivat edelleen kymmeniä miljardeja dollareita uusiin hiiliprojekteihin ja suuriin öljy- ja kaasuyhtiöihin.

"Sallikaa minun sanoa, että kun kivihiilen hinta oli noin 76 dollaria tonnilta, BlackRock puhui lähinnä myymisestä", Bivona kertoi CNBC:lle.

”Nyt kun kivihiilen hinta on 380 dollaria tonnilta, puhutaan vastuullisesta omistamisesta. Mielestäni BlackRockin hiilistrategian ja hiilen hinnan välillä on korkea korrelaatio.

Bluebellin kirje kohdistui myös BlackRockiin, koska se oli "politisoinut ESG-keskustelun", sen jälkeen kun sen julkinen puolustaminen johti siihen, että joukko republikaanien hallitsemia Yhdysvaltain osavaltioita luopui BlackRockin hallinnoimasta omaisuudesta protestina omaisuudenhoitajan ESG-politiikkoja vastaan.